A股機構(gòu)動向參考 | 人工智能王者歸來 光模塊需求加速落地

【今日復(fù)盤】

今天三大指數(shù)均集體低開，午后在AI帶動下，全部實現(xiàn)V型反彈，超2800家個股上漲。北向資金今日凈買入6億元，主要買入浪潮信息(000977.SZ)、寧德時代(300750.SZ)等。

AI概念王者歸來，辨識度高的核心標(biāo)的集體拉升。《北京市促進通用人工智能創(chuàng)新發(fā)展的若干措施》印發(fā)，將新增算力建設(shè)項目納入算力伙伴計劃，算力概念持續(xù)強者恒強，反復(fù)提到的英偉達概念股鴻博股份(002229.SZ)、金百澤(301041.SZ)雙雙晉級4連板，立方數(shù)科(300344.SZ)20CM漲停；CPO、AI服務(wù)器方向也表現(xiàn)不俗，浪潮信息(000977.SZ)以70億成交額漲停封板，華工科技(000988.SZ)、特發(fā)信息(000070.SZ)均9天2板，首板有瑞斯康達(603803.SH)、銘普光磁(002902.SZ)等。

游戲、傳媒等應(yīng)用方向也在積極跟進，金橋信息(603918.SH)10天6板，南方傳媒(601900.SH)3天2板，若羽臣(003010.SZ)6天3板，鷗瑪軟件(301185.SZ)20CM漲停；掌閱科技(603533.SH)、巨人網(wǎng)絡(luò)(002558.SZ)、中國科傳(601858.SH)等漲停。ChatGPT方向的核心標(biāo)的昆侖萬維(300418.SZ)、中文在線(300364.SZ)、萬興科技(300624.SZ)均受到追捧。重點關(guān)注AI分歧后抗跌的核心品種。

工信部將把腦機接口作為培育未來產(chǎn)業(yè)發(fā)展的重要方向，人腦工程板塊持續(xù)站上風(fēng)口，昨天提到的創(chuàng)新醫(yī)療(002173.SZ)、新智認知(603869.SH)均繼續(xù)頂一字晉級3板；愛朋醫(yī)療(300753.SZ)、冠昊生物(300238.SZ)均20CM2連板，中科信息(300678.SZ)4天2板。

電力板塊活躍依舊，反復(fù)提到的杭州熱電(605011.SH)13天10板，恒盛能源(605580.SH)5連板，臺海核電(002366.SZ)7天5板，昨天提到的世茂能源(605028.SH)4天3板；首板有西昌電力(600505.SH)、淮河能源(600575.SH)、杭電股份(603618.SH)。

據(jù)報道，特斯拉首席執(zhí)行官馬斯克本周將訪問中國。汽車產(chǎn)業(yè)鏈個股聞聲而起，首板有廣東鴻圖(002101.SZ)、力鼎光電(605118.SH)、一彬科技(001278.SZ)等。

滬指底部持續(xù)出現(xiàn)企穩(wěn)小陽線，預(yù)示著大盤扛風(fēng)險能力在進一步提升。部分場外觀望的資金開始嘗試進場。在AI重歸主線的大背景下，資金率先對前期辨識度高的品種展開修復(fù)，但能創(chuàng)新高的才是最具韌性的品種。

人工智能

5月30日，北京市人民政府關(guān)于印發(fā)《北京市加快建設(shè)具有全球影響力的人工智能創(chuàng)新策源地實施方案(2023-2025年)》。其中提出，推動國產(chǎn)人工智能芯片實現(xiàn)突破。面向人工智能云端分布式訓(xùn)練需求，開展通用高算力訓(xùn)練芯片研發(fā)；研制多模態(tài)智能傳感芯片、自主智能決策執(zhí)行芯片、高能效邊緣端異構(gòu)智能芯片；積極引導(dǎo)大模型研發(fā)企業(yè)應(yīng)用國產(chǎn)人工智能芯片，加快提升人工智能算力供給的國產(chǎn)化率。

南方傳媒(601900.SH)：旗下數(shù)字出版公司的數(shù)字出版內(nèi)容具有自主的知識產(chǎn)權(quán)和軟件著作權(quán)，如粵教翔云數(shù)字教材平臺、南方云教育平臺、吸墨網(wǎng)等，未來有望接入AI提升效率，拓展ToC商業(yè)模式。

光模塊

5月29日，英偉達創(chuàng)始人黃仁勛宣布，生成式AI引整NVIDIA DGX GH200現(xiàn)已投入量產(chǎn)。近期傳聞稱兩家北美大廠更新了對明年800G的需求規(guī)劃指引，預(yù)計兩家合計將達到700萬只，全行業(yè)需求在2024年需求可能會達到1000萬只，相較以前市場預(yù)期的300到400萬的需求，有較大幅度的上修。

華工科技(000988.SZ)：預(yù)計今年在北美的銷售收入有望達到1.5億美元，約8成是用于AI的光模塊，出貨產(chǎn)品從100G到800G全覆蓋，并確定了1.6T產(chǎn)品研發(fā)計劃，客戶是英偉達和微軟。

銘普光磁(002902.SZ)：400G光模塊已批量出貨，800G光模塊在研發(fā)中，與英偉達有GPU相關(guān)合作，已承接應(yīng)急管理部，電信，移動等多家單位訂單，為全球第一家提供光子計算商用產(chǎn)品的公司。

【掘金龍虎榜】

巨人網(wǎng)絡(luò)(002558.SZ)：龍虎榜陣容豪華，2家機構(gòu)席位合計買入1.03億元，深股通大單對倒賣出1142萬元，買二是頂級游資小鱷魚的席位買入8352萬元，當(dāng)日凈買入8863萬元，該股今日突破近期平臺，預(yù)計走上升趨勢。

基本面分析：公司最主要的兩條產(chǎn)品線分別為“征途“系列和“球球大作戰(zhàn)”，近日，《球球大作戰(zhàn)》與中華鉛筆達成跨界合作。

《征途》在移動端網(wǎng)絡(luò)游戲主要產(chǎn)品包括由騰訊獨家代理的《征途手游》等。

亮點：1)公司“游戲+AI”布局將在今年三季度首見成果，AI工具已在公司內(nèi)部廣泛應(yīng)用，已能明顯看到降本增效的作用；

2)23年2月20日巨人網(wǎng)絡(luò)確認將接入百度人工智能新產(chǎn)品“文心一言”，旗下《太空行動》與百度文心一言聯(lián)合推出第一個由國產(chǎn)AI生成的手游形象"太空鯊"；

3)公司于23年3月22日推出基于海外市場所打造的全新品牌ZTimes。該品牌在2023游戲開發(fā)者大會(GDC)上正式亮相，致力于用互聯(lián)網(wǎng)3.0技術(shù)做游戲；

4)新品《原始征途》首月流水破3億元，于23年3月底開啟大推，其收入和業(yè)績貢獻將在23年Q2開始體現(xiàn)；

5)新款手游，《太空行動》、放置手游《龍與世界的盡頭》即將進入上線推廣階段，為公司下半年業(yè)績增長構(gòu)筑確定性；

6)公司將元宇宙游戲確定為長期布局的方向之一，已為旗下多款產(chǎn)品申請了元宇宙商標(biāo)注冊。

【機構(gòu)調(diào)研】

科大訊飛(002230.SZ)：近期獲招商基金、匯添富基金、景順長城基金、農(nóng)銀匯理基金等機構(gòu)密集調(diào)研。

基本面分析：5月6日，公司舉辦“訊飛星火認知大模型”成果發(fā)布會，星火認知大模型在公司現(xiàn)有產(chǎn)品上的商業(yè)應(yīng)用成果亦同步發(fā)布。

星火大模型的七大核心能力表現(xiàn)優(yōu)異，根據(jù)對比測試，星火大模型整體表現(xiàn)處于行業(yè)領(lǐng)先水平，中文表現(xiàn)已超過ChatGPT，英文表現(xiàn)4.29分(滿分5分)，接近ChatGPT4.48分的水平，并還在快速進步中。公司發(fā)布星火大模型升級計劃，6月9日前開啟實時問答，升級多輪對話和數(shù)學(xué)能力；8月15日前提升代碼能力以及多模態(tài)交互能力；10月24日前將對標(biāo)ChatGPT(中文超越，英文相當(dāng))。公司董事長在發(fā)布會上宣布了首批來自36個行業(yè)的3000余家企業(yè)開發(fā)者將接入星火大模型，共建大模型“星火”生態(tài)；并將在算力方面聯(lián)手華為，讓大模型建立在自主可控的國產(chǎn)算力平臺上。

根據(jù)公司“1+N”架構(gòu)，未來還會向更多細分行業(yè)演進，預(yù)計醫(yī)療專業(yè)模型將23年10月24開發(fā)節(jié)發(fā)布。近日公司投資新設(shè)人工智能科技公司，經(jīng)營范圍含5G通信技術(shù)服務(wù)。

【免責(zé)聲明】本VIP資訊產(chǎn)品僅供交流討論使用，不構(gòu)成任何投資建議。未經(jīng)授權(quán)，嚴禁轉(zhuǎn)載。更多優(yōu)質(zhì)資訊及數(shù)據(jù)產(chǎn)品，請登錄【智通財經(jīng)】APP查詢。