美股前瞻 | 三大股指期貨齊漲 10年期美債收益率突破4%

盤前市場動向

1.3月3日(周五)美股盤前，美股三大股指期貨齊漲。截至發(fā)稿，道指期貨漲0.17%，標普500指數(shù)期貨漲0.29%，納指期貨漲0.38%。

2.截至發(fā)稿，德國DAX指數(shù)漲0.92%，英國富時100指數(shù)漲0.19%，法國CAC40指數(shù)漲0.68%，歐洲斯托克50指數(shù)漲0.82%。

3.截至發(fā)稿，WTI原油跌0.49%，報77.78美元/桶。布倫特原油跌0.54%，報84.29美元/桶。

市場消息

通脹勢頭不減，10年期美債收益率突破4%。投資者對粘性通脹和更高峰值利率的擔憂情緒揮之不去，有著“全球資產(chǎn)定價之錨”之稱的10年期美債收益率站上4%關口。截至發(fā)稿，10年期美債收益率報4.009%，周四一度升至4.046%。與此同時，2/10年期美債收益率倒掛近90個基點，倒掛幅度為1981年10月以來最大，凸顯美國經(jīng)濟衰退風險加劇。

美國發(fā)生災難性債務違約概率激增至11.3%，為年初以來兩倍多。根據(jù)MSCI最近發(fā)布的一份報告，自今年年初以來，美國發(fā)生災難性債務違約的可能性已經(jīng)增加了兩倍多。美國在1月中旬觸及債務上限，從那時起，美國財政部一直在采取非常規(guī)措施以避免違約并使政府的資金維持到6月的某個時候。從美國政府一年期債務的信用違約掉期的交易活動來看，隨著時間越來越緊迫，一些投資者開始感到不安。MSCI表示，“隱含的違約概率已經(jīng)上升到2013年債務上限辯論以來的最高水平”，該公司強調(diào)，債務違約的概率已經(jīng)從1月初的3.3%飆升到上周的11.3%。

交易員押注日本央行最早下周調(diào)整YCC，10年期日債收益率突破錨定上限。在全球債券面臨拋售、交易員將注意力轉(zhuǎn)向下周的關鍵政策會議之際，日本基準收益率——日本10年期國債回升至央行錨定的上限(0.5%)之上。10年期日債收益率今日一度上升至0.509%，隨后回吐小部分漲幅。日本央行現(xiàn)任行長黑田東彥將于3月10日宣布最新貨幣政策決定。突破上限表明有債券交易員繼續(xù)押注日本央行將進一步調(diào)整收益率曲線控制(YCC)政策，許多人猜測其債券收益率上限將不得不取消，因為在國內(nèi)外通脹不斷上升的情況之下，這種上限似乎越來越不可持續(xù)。調(diào)查顯示，近三分之二的受訪經(jīng)濟學家目前預計，在植田和男接任黑田東彥之后，日本央行或許將在6月份，甚至在6月份之前，改變當前極度寬松的貨幣政策。

個股消息

非必需品需求減弱，Costco(COST.US)Q2營收不及預期。財報顯示，好市多Q2總營收同比增長6.5%至552.7億美元，低于分析師普遍預期的555.4億美元，主要原因是通脹率居高不下導致對成本敏感的消費者大幅度削減了非必需消費品支出。凈利潤增至14.7億美元，上年同期為13億美元;每股收益3.30美元，好于分析師預期的3.21美元，上年同期為2.92美元。截至發(fā)稿，好市多周五美股盤前跌超2%。

戴爾(DELL.US)Q4營收超預期，業(yè)績指引再度引發(fā)對電腦需求持續(xù)低迷的擔憂。財報顯示，戴爾Q4總凈營收同比下降10.6%至250.4億美元，好于市場預期的235.1億美元;非公認會計準則下每股收益為1.8美元，去年同期每股收益為1.72美元，高于市場預期的1.64美元。此外，該公司預計，2024財年營收將下降12%至18%，從該區(qū)間中值來看，這一降幅沒有分析師預期的17%那么嚴重;預計調(diào)整后的每股收益約為5.30美元，低于分析師平均預期的6.29美元。截至發(fā)稿，戴爾周五美股盤前跌超3%。

C3.ai(AI.US)Q3總收入同比降4%仍超預期，Q4指引樂觀。近來頗受市場關注的人工智能概念股C3.ai(AI.US)公布的第三財季業(yè)績顯示，該公司Q3總收入同比下降4%至6670萬美元，但好于該公司預期的6300萬-6500萬美元，也好于市場預期的6430萬美元;凈虧損為6316.2萬美元，上年同期凈虧損3944.7萬美元;GAAP毛利潤為4440萬美元，毛利率為67%;GAAP每股凈虧損為0.57美元，上年同期為0.38美元。展望未來，C3.ai預計第四財季收入將在7000萬-7200萬美元之間，略高于華爾街預期的6990萬美元。截至發(fā)稿，C3.ai周五美股盤前漲超16%。

激進對沖基金大佬Dan Loeb進場布局AMD(AMD.US)。據(jù)知情人士消息，激進對沖基金經(jīng)理Dan Loeb旗下Third Point已被動持有芯片制造商AMD的股份。AMD的股票在過去12個月中表現(xiàn)不及其他同行。AMD最近公布的第四季度收益超出了華爾街的預期，但預計本季度銷售額同比下降10%。近期半導體行業(yè)一直在努力應對消費者對成品電子產(chǎn)品需求下降，以及制造PC和服務器所需零件產(chǎn)能過剩的問題。

跟隨華爾街“瘦身潮”!傳花旗(C.US)擬裁員數(shù)百人。花旗據(jù)悉將在全公司范圍內(nèi)裁員數(shù)百人，其中包括投資銀行部門。據(jù)知情人士透露，此次裁員人數(shù)不到花旗24萬員工總數(shù)的1%。該公司運營和技術部門以及美國抵押貸款承銷部門的員工也受到了影響。不過，上述知情人士說，此次例行裁員是花旗集團正常業(yè)務規(guī)劃的一部分。目前還沒有全面授權(quán)管理人員裁員;相反，各部門一直在努力解決裁員的不同原因。

重要經(jīng)濟數(shù)據(jù)和事件預告

北京時間23:00 美國2月ISM非制造業(yè)PMI

北京時間次日00:00 2023年FOMC票委、達拉斯聯(lián)儲主席洛根在一場活動上致開幕詞

北京時間次日04:00 美聯(lián)儲理事鮑曼發(fā)表講話

北京時間次日05:45 2024年FOMC票委、里奇蒙德聯(lián)儲主席巴爾金就通脹發(fā)表講話