高盛：維持長和集團(00001)“買入”評級 目標價下調(diào)至77港元

智通財經(jīng)APP獲悉，高盛發(fā)布研究報告稱，維持長和集團(00001)“買入”評級，考慮到最新外匯情況及各業(yè)務(wù)年初至今的趨勢，下調(diào)2022-24年每股盈利預測，目標價由80港元下調(diào)至77港元。集團表示計劃將部分出售鐵塔的收益用于償還債務(wù)及回購股份，該行估計會回購4%的流通股，速度很大程度上取決于股份流動性及市場狀況。

報告中稱，集團今年上半年的業(yè)績沒有大驚喜，繼續(xù)展示各業(yè)務(wù)韌性及多元化優(yōu)勢，期內(nèi)凈利潤191億元，包括完成合并印尼電訊業(yè)務(wù)帶來61億元，但有10億元被斯里蘭卡電訊業(yè)務(wù)的非現(xiàn)金減值抵銷，撇除一次性項目核心凈利潤增4%至126億元。展望下半年，長和對業(yè)務(wù)前景持審慎樂觀態(tài)度，預計屈臣氏在中國市場將復蘇。基于最近幾個月利潤趨勢改善，英國和Wind Tre的盈利能力應(yīng)更好。另一方面，全球港口擠擁問題開始紓緩，和記港口收入增長預將放緩，資本分配和部署方面，確認著重電訊行業(yè)內(nèi)的整合及網(wǎng)絡(luò)共享機會。