1-5月奔馳保持豪華車第一，寶馬、奧迪仍保持前三強(qiáng)

雖然國內(nèi)豪華車市場持續(xù)走強(qiáng)，但中國進(jìn)口車進(jìn)口量從2017年以來走勢持續(xù)10%左右下行。2021 年的進(jìn)口車市場受到低基數(shù)和市場需求回暖刺激而走強(qiáng)。2021年1-5月進(jìn)口車市場高漲， 1-5月進(jìn)口量43萬臺，同比增53%。進(jìn)口市場增長的核心動力仍然是乘用車的消費(fèi)升級增長空間，豪華車與進(jìn)口車的走勢總體是很好的。今年1-5月的奔馳保持豪華車第一，寶馬、奧迪仍保持前三強(qiáng)的地位，雷克薩斯成為第四位而特斯拉、凱迪拉克走勢也較好。

1、汽車進(jìn)口增速特征

在前期13-15年世界經(jīng)濟(jì)低迷下的劇烈下滑后，2016-2017年進(jìn)口增速稍有企穩(wěn)改善，2018年以來持續(xù)下滑。

目前的月度進(jìn)口量維持在月均8-10萬臺左右水平。2021年1-5月的進(jìn)口達(dá)到43萬臺，增速53%較好。

2021年1-5月進(jìn)口車市場高漲， 1-5月進(jìn)口量43萬臺，同比增53%。

1-5月的進(jìn)口量達(dá)到2020年全年的46%，推動全年正增長的機(jī)會較大。

2、整車進(jìn)口月度走勢

從月度走勢看，近幾年的進(jìn)口仍呈現(xiàn)季節(jié)性特征，呈現(xiàn)夏季走高過山車的見頂回落走勢特征。21年1-5月進(jìn)口較19年1-5月稍低，形成與去年同期較大反差。

3、汽車整車進(jìn)口結(jié)構(gòu)特征

17-19年的進(jìn)口車市都是相對穩(wěn)定的。2021年1-5月整車進(jìn)口整車43萬臺，相對去年增加15萬臺。

今年傳統(tǒng)的卡車進(jìn)口下降，尤其是重卡和中卡的進(jìn)口回落明顯，體現(xiàn)了疫情后的需求釋放完成。

4、新能源汽車整車進(jìn)口結(jié)構(gòu)特征

2017-2019年新能源車的進(jìn)口數(shù)量較大，但2020年純電動下滑97%的幅度較大。21年的1-5月回暖增長194%也是低基數(shù)影響。

純電動車受到特斯拉國產(chǎn)的影響而下降較大。近幾年乘用車中的柴油車占比持續(xù)下行，柴油車的比例下降到了1%的水平。

卡車中柴油車占比提升，而汽油貨車的占比相對比較平穩(wěn)。1-5月的高端皮卡進(jìn)口表現(xiàn)一般。

近期柴油乘用車市場表現(xiàn)相對較強(qiáng)，柴油貨車市場也表現(xiàn)相對優(yōu)秀。

二、汽車海外市場格局

1、分州進(jìn)口特征

2017年到2019年亞洲進(jìn)口車快速增長，歐洲進(jìn)口車保持穩(wěn)定，北美進(jìn)口車出現(xiàn)下滑趨勢。

歐洲進(jìn)口車數(shù)量小幅下降，主要下降原因在于歐洲進(jìn)口車的快速萎縮和匈牙利進(jìn)口車的相對下降，以及意大利進(jìn)口車的表現(xiàn)低迷。

2021年在疫情后恢復(fù)的表現(xiàn)，歐洲的進(jìn)口車表現(xiàn)相對較強(qiáng)，但亞洲的日本和泰國等進(jìn)口車表現(xiàn)一般。

2、整車進(jìn)口月度走勢

21年1-5月進(jìn)口車表現(xiàn)相對優(yōu)秀的是德國進(jìn)口車，同比增長84.%,，但匈牙利和意大利的進(jìn)口車同比增長驚人。而下滑最嚴(yán)重的是日本、新能源的進(jìn)口下滑較大。

2021年整個進(jìn)口車下滑主要體現(xiàn)在北美和歐洲市場的下滑，但斯洛伐克、荷蘭等的進(jìn)口較強(qiáng)。日本等亞洲國家進(jìn)口車表現(xiàn)波動。

2、德日美的整車進(jìn)口結(jié)構(gòu)

日本21年1-5月進(jìn)口車較19年同期下降1%，德國下降3%。斯洛伐克增長28%。

5月的進(jìn)口車銷量走勢較好，日本進(jìn)口車較19年增長28%，德國進(jìn)口車較19年下降23%、斯洛伐克進(jìn)口車下降16%，總體表現(xiàn)較弱。

美國進(jìn)口車總體相對偏弱，四驅(qū)SUV表現(xiàn)稍強(qiáng)，但與日本的下降形成互補(bǔ)，總體不強(qiáng)。

三、進(jìn)口車銷售情況

1、進(jìn)口車總體銷量

目前看進(jìn)口車銷量表現(xiàn)稍差，弱于國內(nèi)國產(chǎn)豪華車市走勢。

1~5月份進(jìn)口車銷量達(dá)到40萬臺，相當(dāng)于去年全年銷量的41%，相對于去年的35%的占比提升6個百分點(diǎn)，也就是目前車市增速已經(jīng)增長6個百分點(diǎn)。

1-5月份進(jìn)口車的銷量同比19年大幅偏低，相對弱于國產(chǎn)車的表現(xiàn)。

2、進(jìn)口車品牌特征

電動車增長目前主要是靠豪華車的增長，豪華車占比已經(jīng)從17年的76%上升到21年的90%。超豪華車的進(jìn)口占比相對下降，體現(xiàn)超高端消費(fèi)群體的購買力實(shí)際上是下降之中。

3、進(jìn)口車品牌走勢特征

目前看進(jìn)口車品牌表現(xiàn)相對最強(qiáng)的是雷克薩斯的份額持續(xù)增長，2019年已經(jīng)成為進(jìn)口車品牌第一，目前仍保持第一較穩(wěn)定。

奔馳寶馬的進(jìn)口車表現(xiàn)相對穩(wěn)定，寶馬表現(xiàn)相對稍強(qiáng)。

保時捷的進(jìn)口車銷量持續(xù)較快增長，這也是歐洲進(jìn)口車中表現(xiàn)相對較強(qiáng)的品牌，。

特斯拉的進(jìn)口車在2019年達(dá)到4.1%的占比之后快速下降，目前國產(chǎn)車成為特斯拉的主流。

3、總體豪華車品牌走勢特征

2021年中國總體豪華車走勢相對較強(qiáng)，其中表現(xiàn)最為優(yōu)秀的是凌志ES和凌志NS表現(xiàn)較好。

雷克薩斯的今年份額表現(xiàn)相對平穩(wěn)走強(qiáng)，由于2020年日本疫情控制相對較好，因此雷克薩斯的供給相對較好，但今年總體被凱迪拉克超過。

本文選編自微信公眾號“崔東樹”，作者：崔東樹；智通財(cái)經(jīng)編輯：徐文強(qiáng)。