高盛：降友邦保險(01299)目標價至94元 重申為“確信買入”名單

智通財經(jīng)APP獲悉，高盛發(fā)表報告指出，早前發(fā)表的報告主要針對現(xiàn)時香港的情況對友邦保險(01299) 潛在盈利的影響，但并無談具體的影響或時間點，但該行認為友邦在不同的場景下，盈利下行空間也有限，但預期香港新業(yè)務價值或受影響，特別是向內(nèi)地客方面的銷售，而對友邦而言海外客戶(特別是內(nèi)地客)占2018年新業(yè)務價值的66%。該行表示，決定將其目標價由98元降至94元，重申為“確信買入”名單。

高盛指出，友邦股價已自七月高位下跌14%，同期恒指跌幅約為11%，該行估計了額外兩個情況下的影響，一個情況是內(nèi)地公民不允許在2020年后赴港投保，另一情況是若續(xù)保變得困難，內(nèi)地投保人決定放棄所有現(xiàn)有保單。該行的分析顯示兩個情況將帶來19-23%的負面影響，而公司股價跌幅也已反映內(nèi)地客來港投保大跌七成的影響。但該行相信，只要香港人壽保險保費仍較內(nèi)地相同產(chǎn)品便宜，以及香港保單繼續(xù)以美元計價，相關(guān)情況發(fā)生的可能性很微小。