高盛：予綠城服務(wù)(02869)目標(biāo)價(jià)8.4元 評級為“中性”

智通財(cái)經(jīng)APP獲悉，高盛發(fā)表研究報(bào)告指出，綠城服務(wù)(02869)最壞時(shí)刻已經(jīng)過去，公司現(xiàn)正處于恢復(fù)階段，給予目標(biāo)價(jià)8.4元，評級為"中性"。

高盛將綠城服務(wù)2019年的每股盈利預(yù)測調(diào)低10％，但明、后兩年的預(yù)測則每年調(diào)升3％，以反映2019年度較高的有效稅率、營業(yè)額較預(yù)期低和略高的增值服務(wù)利潤率。

高盛估計(jì)，下半年綠城服務(wù)的物管業(yè)務(wù)所管理的面積將會增加，公司全年物管服務(wù)將增長約25％，比上半年的22％加快。不過，管理層預(yù)測受季節(jié)性因素影響，下半年物管業(yè)務(wù)的毛利率會比上半年低，全年增值服務(wù)毛利率可回升至28-30％。