本間高爾夫(06858)23日啟動(dòng)招股 入場(chǎng)費(fèi)5546港元

中國(guó)商人劉建國(guó)買(mǎi)下的日本高爾夫球桿制造商本間高爾夫(06858.HK)19日路演，智通財(cái)經(jīng)獲悉，其招股價(jià)介乎8.46至10.98港元，擬發(fā)行1.34億新股，相當(dāng)于擴(kuò)大后股份22%，其中90%為國(guó)際配售，10%為香港公開(kāi)發(fā)售，集資11.34至14.71億港元，另有15%超額配股權(quán)。本月23日起公開(kāi)招股，28日定價(jià)，10月6日掛牌。每手500股，入場(chǎng)費(fèi)約5545.32港元。

本間高爾夫上市后市值介于51.53至66.87億港元之間。其集資所得29.2%將用于從事業(yè)務(wù)或品牌的潛在戰(zhàn)略性收購(gòu)及形成戰(zhàn)略盟;17.9%用于償還銀行借款;15%用于日本、韓國(guó)、中國(guó)(包括香港及澳門(mén))本土市場(chǎng)的銷(xiāo)售及營(yíng)銷(xiāo)活動(dòng);15%用于北美洲及歐洲的銷(xiāo)售及營(yíng)銷(xiāo)活動(dòng);12.9%用作資本開(kāi)支;10%用作一般營(yíng)運(yùn)資金。

本間高爾夫(HONMA)源自于日本，創(chuàng)立于1959年，是市場(chǎng)上歷史最悠久、全球頂級(jí)的高爾夫?qū)I(yè)品牌之一。多年來(lái)，本間生產(chǎn)的高爾夫球桿是奢侈品的代名詞，與眾多國(guó)際大牌齊名——世界上最昂貴的高爾夫球桿就出自于本間。

在上世紀(jì)90年代，受日本房地產(chǎn)泡沫破裂波及，本間陷入破產(chǎn)重整。2010年6月，溫商劉建國(guó)出資收購(gòu)了本間，成為這家日企的掌門(mén)人。

在劉建國(guó)的執(zhí)掌下，本間高爾夫終于重新煥發(fā)生機(jī)。據(jù)智通財(cái)經(jīng)了解，截至今年3月底財(cái)政年度，該公司實(shí)現(xiàn)銷(xiāo)售收入16.96億港元，其中僅高爾夫球桿就賣(mài)出14.3億港元。以零售額計(jì)算，本間高爾夫已成為全球第七大高爾夫產(chǎn)品品牌、第六大高爾夫球桿品牌，同時(shí)還是全球第一大高端高爾夫球桿品牌。

近三個(gè)財(cái)年，本間高爾夫的營(yíng)收復(fù)合年增長(zhǎng)率高達(dá)19.3%，凈利潤(rùn)復(fù)合年增長(zhǎng)率為38.7%。其中，僅截至今年3月底財(cái)政年度，該公司就實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)2.7億港元，比上年同期增長(zhǎng)54.8%，毛利率高達(dá)59%。

值得注意的是，今年5月10日，復(fù)星國(guó)際(00656.HK)子公司出資6000萬(wàn)美元收購(gòu)了本間7.5%的股份，折合每股代價(jià)13.07港元，這一價(jià)格較招股價(jià)高出19%—54.5%。在公司上市后，復(fù)星所持股份將計(jì)入公眾持股量，禁售期6個(gè)月。