A股收評(píng) | 雙創(chuàng)齊反彈 千億龍頭暴拉

5月22日，A股震蕩分化，滬指全天窄幅震蕩，創(chuàng)業(yè)板、科創(chuàng)50指數(shù)午后在權(quán)重股帶領(lǐng)下大漲。截至收盤，滬指漲0.02%，深證成指漲0.12%，創(chuàng)業(yè)板指漲0.88%。

盤面上，光伏產(chǎn)業(yè)鏈全線爆發(fā)，BC電池、鈣鈦礦電池等板塊掀漲停潮，千億龍頭通威股份一度漲停;地產(chǎn)鏈再?gòu)?qiáng)勢(shì)，教育、半導(dǎo)體、AIPC等板塊均有所表現(xiàn);醫(yī)美板塊高開低走，旅游、油氣、中藥、貴金屬、白酒等板塊跌幅居前。

主力資金方面，資金青睞光伏設(shè)備、房地產(chǎn)開發(fā)池等行業(yè)，其中凈流入光伏設(shè)備近55億;資金出逃工業(yè)金屬、通信設(shè)備、白酒等行業(yè)。

機(jī)構(gòu)觀點(diǎn)

展望后市，國(guó)泰君安認(rèn)為，行情節(jié)奏從低位藍(lán)籌啟動(dòng)，然后逐步邁向科技成長(zhǎng)。

光大證券：市場(chǎng)縮量調(diào)整，向上趨勢(shì)不變

光大證券認(rèn)為，周二港股大幅回調(diào)，直接拖累A股全線調(diào)整;從A股自身來看，成交量大幅萎縮，說明市場(chǎng)仍然是存量博弈，不足以支持市場(chǎng)持續(xù)大幅上漲，出現(xiàn)回調(diào)是正常的。展望后市，政策利好不斷，經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)有望持續(xù)改善，為A股的慢牛行情提供中長(zhǎng)期支撐;但當(dāng)前增量資金有限，場(chǎng)內(nèi)資金不足以支持快速上漲，預(yù)計(jì)指數(shù)大概率延續(xù)震蕩向上的走勢(shì)。方向：地產(chǎn)鏈。武漢拉開了各地降低房貸利率的序幕，接下來各地有望密集跟進(jìn)，利率或?qū)⒉粩嗤黄菩碌?，刺激房地產(chǎn)板塊反復(fù)活躍。

國(guó)泰君安：行情節(jié)奏從低位藍(lán)籌啟動(dòng)，然后逐步邁向科技成長(zhǎng)

國(guó)泰君安認(rèn)為，股市走勢(shì)反映的是預(yù)期的變化，而非數(shù)據(jù)的走向。市場(chǎng)對(duì)不確定性下降的接納是漸進(jìn)的，從保守走向開放，因此行情節(jié)奏從低位藍(lán)籌啟動(dòng)，然后逐步邁向科技成長(zhǎng)。1、內(nèi)需政策擴(kuò)張且政策思路合乎邏輯，部分內(nèi)需板塊不確定性下降，推薦：食品飲料/家電/汽車/家具/農(nóng)業(yè);與金融地產(chǎn)/消費(fèi)建材/交運(yùn)/資源等。2、成長(zhǎng)股節(jié)奏先科技制造，后科技應(yīng)用。推薦：國(guó)防軍工/半導(dǎo)體/機(jī)械裝備/創(chuàng)新藥/計(jì)算機(jī);3、繼續(xù)看好港股紅利與科技龍頭。

國(guó)融證券：在資產(chǎn)荒加劇背景下，穩(wěn)定占優(yōu)的風(fēng)格或延續(xù)

國(guó)融證券認(rèn)為，近期行業(yè)和主線輪動(dòng)的速度明顯加快，指數(shù)創(chuàng)反彈新高，但是明顯感覺市場(chǎng)情緒不行，究其本源還是存量資金博弈疊加市場(chǎng)沒有大預(yù)期。次輪的上漲資金選擇的是安全策略，主要以低位的經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇板塊和高分紅板塊為主，在資產(chǎn)荒加劇背景下穩(wěn)定占優(yōu)的風(fēng)格大概率還會(huì)延續(xù)。

熱門板塊

1、光伏賽道掀漲停潮

光伏賽道午后掀漲停潮，兩龍頭通威股份一度漲停，市值重回千億，隆基綠能大漲8%，金剛光伏、億晶光電、晶澳科技等超20股漲停。

點(diǎn)評(píng)：消息面上，光伏行業(yè)協(xié)會(huì)召開光伏行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展座談會(huì)指出，鼓勵(lì)光伏行業(yè)兼并重組，暢通市場(chǎng)退出機(jī)制。太平洋證券認(rèn)為，光伏正在演繹極致底部，往往這個(gè)時(shí)候孕育較大的長(zhǎng)期機(jī)會(huì)。

2、地產(chǎn)鏈再爆發(fā)

房地產(chǎn)、基建等板塊再度爆發(fā)，我愛我家5天4板，渝開發(fā)、新華聯(lián)2連板，啟迪設(shè)計(jì)、匯綠生態(tài)等多股漲停。

點(diǎn)評(píng)：消息面上，武漢打響全國(guó)首付比例降至15%第一槍，合肥等多地火速落實(shí)樓市新政。銀河證券指出，房地產(chǎn)產(chǎn)業(yè)鏈整體位于歷史中低位水平，隨著政策層面的持續(xù)催化，存在估值反彈空間。

3、醫(yī)美概念活躍

醫(yī)療美容概念股一度走強(qiáng)，悅心健康、漢商集團(tuán)等漲停，華熙生物、愛美客、朗姿股份、澳洋健康等沖高。

點(diǎn)評(píng)：消息面上，廣東調(diào)整醫(yī)美外科項(xiàng)目，美容外科可打玻尿酸等注射類項(xiàng)目。財(cái)信證券認(rèn)為，醫(yī)美行業(yè)滲透率提升、輕醫(yī)美化率提升、國(guó)產(chǎn)化率提升邏輯持續(xù)演繹，供需雙發(fā)展局面延續(xù)，看好醫(yī)美板塊配置的性價(jià)比。

本文轉(zhuǎn)載自“騰訊自選股”，智通財(cái)經(jīng)編輯：李佛。