盈透證券（香港）因電子及程序買賣系統(tǒng)出現(xiàn)缺失遭港證監(jiān)罰款450萬

智通財經(jīng)APP獲悉，2月14日，香港證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會（以下簡稱香港證監(jiān)會）披露，在與盈透證券香港有限公司（以下簡稱盈透證券）就其在運用電子及程序買賣系統(tǒng)執(zhí)行市價盤時違反《操守準則》所提出的關(guān)注事項達成解決方案后，對盈透證券作出譴責(zé)及罰款450萬元。

香港證監(jiān)會稱，考慮到了盈透證券的董事會承諾將會采取合理步驟以確保盈透證券遵從有關(guān)電子及程序買賣的監(jiān)管規(guī)定，并會在12個月內(nèi)糾正上述缺失。如果不是其表現(xiàn)合作，同類缺失原應(yīng)該被判處遠高于此水平的罰款金額。

據(jù)了解，香港證監(jiān)會的紀律處分行動源于兩宗先后在2015年及2016年發(fā)生的市場干擾事件。在上述兩宗事件中，兩家香港上市公司——昂納光通信（集團）有限公司及亞美能源控股有限公司——的股價在不足兩分鐘內(nèi)分別被推高了48.7%及126%。

鑒于上述事件，證監(jiān)會與盈透證券共同委聘了一家獨立檢討機構(gòu)，以對盈透證券的電子及程序買賣系統(tǒng)（尤其是為監(jiān)察及防止可能干擾市場公平有序運作的交易指示的產(chǎn)生或傳送至市場執(zhí)行而采取的監(jiān)控措施）進行檢查。

檢查發(fā)現(xiàn)，在上述兩宗事件中，盈透證券在執(zhí)行市價盤時將全數(shù)市價盤一并向市場發(fā)出，并不斷在下一個可取得的價格重新輸入該等市價盤中未執(zhí)行的部分，直至市價盤悉數(shù)完成配對為止。檢查還發(fā)現(xiàn)，盈透證券在執(zhí)行有關(guān)市價盤時并無顧及市場流通性。此外，盈透證券并沒有設(shè)立有效的價格及數(shù)量監(jiān)控措施，以防止因其執(zhí)行市價盤而造成的市場干擾。

檢查還發(fā)現(xiàn)，盈透證券的電子買賣系統(tǒng)由其美國總部開發(fā)，而該系統(tǒng)的開發(fā)及品質(zhì)保證均由其總部的程序編制部門負責(zé)。盈透證券并沒有對該系統(tǒng)進行充分用戶驗收測試 ；而這一系統(tǒng)的技術(shù)設(shè)計文件屬概括性質(zhì)，當(dāng)中并無對買賣系統(tǒng)各個部分作詳細說明。其中一個具體例子是，盈透證券并沒有就其電子買賣系統(tǒng)的交易指示取消功能的設(shè)計、開發(fā)、應(yīng)用或運作備存足夠紀錄。

香港證監(jiān)會表示，在達成上述解決方案時，已考慮到盈透證券的配合動作，包括：安排其高級管理層就監(jiān)管方面的關(guān)注事項與證監(jiān)會聯(lián)絡(luò)；主動與香港證監(jiān)會就監(jiān)管方面的關(guān)注事項進行全面及坦誠的討論，令此事可及早完結(jié)；就處理在監(jiān)管方面的關(guān)注事項及識別其內(nèi)部監(jiān)控措施的缺漏與證監(jiān)會進行了檢討；及配合紀律處分行動以解決證監(jiān)會在監(jiān)管方面的關(guān)注事項。