智通財經(jīng)APP獲悉,國泰君安發(fā)布研究報告稱,“數(shù)據(jù)要素×”即為數(shù)據(jù)版“互聯(lián)網(wǎng)+”,如2015年的“互聯(lián)網(wǎng)+”行情,由計算機行業(yè)發(fā)起,并可能外溢至其他版塊。國家數(shù)據(jù)局自11月25日掛牌至今一個月,尚未有官方政策文件發(fā)出。該行預(yù)計在此之前頂層設(shè)計指導文件或?qū)⑼瞥?。各地政府以及各垂直行業(yè)主管部門相關(guān)政策或?qū)⒏M,數(shù)據(jù)要素或?qū)⑦M入政策密集期,有望成為為跨年主線行情。
國泰君安主要觀點如下:
國家數(shù)據(jù)局局長首提“數(shù)據(jù)要素×”概念,有望媲美“互聯(lián)網(wǎng)+”。
11月25日,國家數(shù)據(jù)局局長劉烈宏在2023全球數(shù)商大會開幕式上表示,黨中央、國務(wù)院高度重視發(fā)揮數(shù)據(jù)要素作用。國家數(shù)據(jù)局非常重視推進數(shù)商的發(fā)展,下一步,將圍繞發(fā)揮數(shù)據(jù)要素乘數(shù)作用,與相關(guān)部門一道研究實施“數(shù)據(jù)要素×”行動?!皵?shù)據(jù)要素×”即數(shù)據(jù)要素在各個行業(yè)的應(yīng)用,首先落地的方向包括智能制造、商貿(mào)流通、交通物流、金融服務(wù)、醫(yī)療健康等。該行判斷,“數(shù)據(jù)要素×”即為數(shù)據(jù)版“互聯(lián)網(wǎng)+”,如2015年的“互聯(lián)網(wǎng)+”行情,由計算機行業(yè)發(fā)起,并可能外溢至其他版塊。
數(shù)據(jù)資產(chǎn)化重點關(guān)注三個方向。根據(jù)數(shù)據(jù)的來源,可以將參與數(shù)據(jù)要素的公司分為三類。
其一,是自身生產(chǎn)數(shù)據(jù)并出售數(shù)據(jù)產(chǎn)品的公司;其二是購買數(shù)據(jù)并加工賺取附加價值的公司;其三,是對有數(shù)據(jù)資源但無IT能力的主體提供服務(wù)的公司。上述三種參與者都可以定義為數(shù)商,分別對應(yīng)資源型、應(yīng)用型、技術(shù)服務(wù)型三類數(shù)商。資源型數(shù)商主體大多分布在各行各業(yè),應(yīng)重點關(guān)注行業(yè)內(nèi)首個示范落地項目以及行業(yè)主管部門政策。購買數(shù)據(jù)加工的數(shù)商可能為大型有IT能力的國企,如運營商等,應(yīng)重點關(guān)注政府數(shù)據(jù)特許經(jīng)營出讓以及成立數(shù)據(jù)合資公司條線。服務(wù)型和技術(shù)型數(shù)商則集中在計算機行業(yè)內(nèi),應(yīng)重點關(guān)注有能力獲取數(shù)據(jù)資源經(jīng)營授權(quán)的公司,以及在數(shù)據(jù)存儲、流通過程提供技術(shù)服務(wù)的企業(yè)。
12月或?qū)⑦M入數(shù)據(jù)要素政策密集期,有望成為跨年主線行情。
國家數(shù)據(jù)局自11月25日掛牌至今一個月,尚未有官方政策文件發(fā)出。而據(jù)上證報11月13日報道,國家數(shù)據(jù)局正在研究起草相關(guān)頂層設(shè)計指導文件。數(shù)據(jù)資產(chǎn)入表即將在2024年1月1日正式施行,為完善政策配套,該行預(yù)計在此之前頂層設(shè)計指導文件或?qū)⑼瞥觥8鞯卣约案鞔怪毙袠I(yè)主管部門相關(guān)政策或?qū)⒏M,數(shù)據(jù)要素或?qū)⑦M入政策密集期,有望成為為跨年主線行情。
風險提示:政策推進節(jié)奏不及預(yù)期。