美股前瞻 | 三大股指期貨齊漲 高盛“三大理由”看漲美股

盤前市場(chǎng)動(dòng)向

1.8月22日(周二)美股盤前，美股三大股指期貨齊漲。截至發(fā)稿，道指期貨漲0.22%，標(biāo)普500指數(shù)期貨漲0.47%，納指期貨漲0.63%。

2.截至發(fā)稿，德國(guó)DAX指數(shù)漲1.08%，英國(guó)富時(shí)100指數(shù)漲0.66%，法國(guó)CAC40指數(shù)漲1.21%，歐洲斯托克50指數(shù)漲1.43%。

3. 截至發(fā)稿，WTI原油跌0.46%，報(bào)79.75美元/桶。布倫特原油跌0.54%，報(bào)84.00美元/桶。

市場(chǎng)消息

高盛“三大理由”看漲美股，大摩頑固空頭唱反調(diào)。高盛認(rèn)為，首先，回購(gòu)窗口的重新開啟將在未來幾周提振對(duì)股票的需求;其次，散戶投資者有重返市場(chǎng)的潛力;最后，隨著市場(chǎng)狀況改善，對(duì)沖基金和共同基金可能會(huì)增加股票敞口。高盛預(yù)計(jì)，標(biāo)普500指數(shù)今年將收于4700點(diǎn)，比目前水平高出約8%。另一方面，摩根士丹利策略師Michael Wilson表示，股市投資者現(xiàn)在對(duì)軟著陸過于樂觀，通脹降溫削弱了美國(guó)企業(yè)提高價(jià)格的能力，如果消費(fèi)者需求減弱，這種情況在今年內(nèi)會(huì)變得更糟。

華爾街策略師齊發(fā)聲：美股逢低買入時(shí)機(jī)來了！匯豐銀行首席多資產(chǎn)策略師Max Kettner表示，現(xiàn)在還不是大舉買入的時(shí)候，前面還有一些測(cè)試，但持續(xù)下跌將是增加敞口的信號(hào)。花旗集團(tuán)的Chronert也表示，如果標(biāo)普500指數(shù)回落至4,200-4,300點(diǎn)，即5月底至6月初的水平，將為長(zhǎng)期和戰(zhàn)術(shù)投資者創(chuàng)造一個(gè)“有吸引力的重返點(diǎn)”。此外，高盛首席美國(guó)股票策略師David Kostin也認(rèn)為，如果美國(guó)經(jīng)濟(jì)繼續(xù)呈現(xiàn)軟著陸的跡象，投資者增持股票的空間會(huì)更大。

Fundstrat：美股本周有望觸底反彈，英偉達(dá)財(cái)報(bào)與鮑威爾講話是重要催化劑。研究機(jī)構(gòu)Fundstrat Global Advisors創(chuàng)始人兼研究主管Thomas Lee表示，美股的跌勢(shì)可能會(huì)在本周觸底，并在英偉達(dá)周三美股盤后公布的第二季度財(cái)報(bào)、以及美聯(lián)儲(chǔ)主席鮑威爾周五在杰克遜霍爾全球央行年會(huì)上的講話這兩大催化劑的推動(dòng)下出現(xiàn)反彈。Thomas Lee認(rèn)為英偉達(dá)將取得好成績(jī)，并預(yù)計(jì)該公司將為投資者提供有關(guān)快速增長(zhǎng)的人工智能市場(chǎng)的保證，這可能有助于引發(fā)科技股的反彈。他還表示，鮑威爾可能會(huì)在講話中釋放一些鴿派信號(hào)。

美國(guó)10年期TIPS收益率突破2%！富國(guó)銀行：現(xiàn)在是買入好時(shí)機(jī)。富國(guó)銀行策略師AngeloManolatos和MikeSchumacher在周一的一份報(bào)告中表示，在基準(zhǔn)收益率超過2%之后，現(xiàn)在是購(gòu)買通脹保值債券(TIPS)的好時(shí)機(jī)，并建議稱，以2%的實(shí)際收益率買入美國(guó)10年期國(guó)債，未來兩到三個(gè)月的目標(biāo)收益率為1.7%，最終收益率為2.15%。分析師稱，8月底前美債上漲的潛在催化劑包括本周將公布的非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)修正、周四30年期TIPS標(biāo)售、以及鮑威爾在杰克遜霍爾年會(huì)的講話。

三大評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)拉響流動(dòng)性警報(bào)，美國(guó)銀行業(yè)新一輪風(fēng)暴欲來？兩周前，全球三大評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)之一的穆迪下調(diào)了多家美國(guó)銀行的評(píng)級(jí)。如今，另一大評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)標(biāo)普全球跟隨穆迪下調(diào)多家美國(guó)銀行的評(píng)級(jí)，且名單范圍更廣，并調(diào)降其展望前景，理由與穆迪的觀點(diǎn)類似——多重壓力使銀行的日子變得“越來越艱難”。除了穆迪和標(biāo)普，另一國(guó)際評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)惠譽(yù)也在重點(diǎn)關(guān)注美國(guó)國(guó)內(nèi)銀行，但不同于前兩者，惠譽(yù)暫時(shí)未實(shí)際下調(diào)任何銀行股的評(píng)級(jí)。

個(gè)股消息

微軟(MSFT.US)向英國(guó)提交收購(gòu)動(dòng)視暴雪(ATVI.US)新協(xié)議。微軟(MSFT.US)周二向英國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)提交了一份收購(gòu)動(dòng)視暴雪(ATVI.US)的新協(xié)議，此前該公司最初的收購(gòu)提議遭到拒絕。英國(guó)競(jìng)爭(zhēng)與市場(chǎng)管理局(CMA)現(xiàn)在將對(duì)該協(xié)議進(jìn)行調(diào)查，最后期限為10月18日。CMA表示，根據(jù)重組后的協(xié)議，微軟將不會(huì)獲得動(dòng)視現(xiàn)有PC和主機(jī)游戲的云使用權(quán)，也不會(huì)獲得動(dòng)視未來15年發(fā)布的新游戲的云使用權(quán)。CMA補(bǔ)充稱，在微軟收購(gòu)動(dòng)視之前，這些權(quán)利將被轉(zhuǎn)讓給法國(guó)游戲發(fā)行商育碧。

百度集團(tuán)(BIDU.US)發(fā)布第二季度業(yè)績(jī)，凈利潤(rùn)52.1億元 同比增加43%。該集團(tuán)取得總收入人民幣340.56億元，同比增加15%;歸屬百度的凈利潤(rùn)52.1億元，同比增加43%;每股美國(guó)存托股稀釋收益14.17元。第二季度，百度核心收入為264億元，同比增長(zhǎng)14%。在線營(yíng)銷收入為196億元，同比增長(zhǎng)15%。非在線營(yíng)銷收入為68億元，同比增長(zhǎng)12%。愛奇藝收入為78億元，同比增長(zhǎng)17%。

愛奇藝(IQ.US)2023Q2財(cái)報(bào)：總營(yíng)收同比增長(zhǎng)17%，創(chuàng)歷史最佳二季度。財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)顯示，愛奇藝第二季度總營(yíng)收78億元人民幣，同比增長(zhǎng)17%;會(huì)員服務(wù)營(yíng)收49億元，同比增長(zhǎng)15%;日均訂閱會(huì)員數(shù)1.11億，較去年同期的9830萬增長(zhǎng)13%。第二季度核心業(yè)務(wù)營(yíng)收數(shù)據(jù)均實(shí)現(xiàn)同比兩位數(shù)增長(zhǎng)。截至發(fā)稿，愛奇藝周二美股盤前漲近2%。

金山云(KC.US)Q2營(yíng)收18.4億元，毛利率11.3%創(chuàng)新高。受益于降本增效深化推進(jìn)、客戶結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化及小米、金山生態(tài)賦能，金山云Q2盈利能力明顯提升。數(shù)據(jù)顯示，金山云Q2營(yíng)收18.4億元，調(diào)整后毛利率持續(xù)上升至11.3%，創(chuàng)歷史新高，調(diào)整后毛利潤(rùn)同比上漲超2倍。其中公有云實(shí)現(xiàn)收入11.6億元，毛利率顯著提升至5.2%，行業(yè)云實(shí)現(xiàn)收入6.8億元，毛利率提升至21.7%。

勞氏(LOW.US)Q2業(yè)績(jī)好于預(yù)期，重申全年指引。財(cái)報(bào)顯示，勞氏Q2營(yíng)收同比下降9.2%至249.6億美元，符合市場(chǎng)預(yù)期。可比銷售額下降1.6%，好于市場(chǎng)預(yù)期的下降2.6%。攤薄后每股收益為4.56美元，好于市場(chǎng)預(yù)期的4.47美元，上年同期為4.67美元。該公司預(yù)計(jì)，全年?duì)I收將在870億美元至890億美元之間，市場(chǎng)預(yù)期為880.5億美元;預(yù)計(jì)調(diào)整后每股收益將在13.20美元至13.60美元之間，市場(chǎng)預(yù)期為13.38美元。截至發(fā)稿，勞氏周二美股盤前漲近3%。

梅西百貨(M.US)非GAAP每股收益為0.26 美元，較預(yù)期高0.12美元，收入為 51.3億 美元，較預(yù)期超出2000萬美元。與 2022 年第二季度相比，實(shí)體銷售額下降了 8%。與2022年第二季度相比，數(shù)字銷售額下降了10%。

美敦力(MDT.US)Q1業(yè)績(jī)超預(yù)期，上調(diào)全年指引。數(shù)據(jù)顯示，美敦力Q1營(yíng)收為77億美元，同比增長(zhǎng)4.5%，好于市場(chǎng)預(yù)期;Non-GAAP攤薄每股收益為1.20美元，同比增長(zhǎng)6%，也好于市場(chǎng)預(yù)期。美敦力將2024財(cái)年有機(jī)營(yíng)收增長(zhǎng)指引從之前的4.0%-4.5%上調(diào)至4.5%，并將Non-GAAP攤薄每股收益指引從之前的5.00-5.10美元上調(diào)至5.08-5.16美元，高于市場(chǎng)普遍預(yù)期的5.05美元。

名創(chuàng)優(yōu)品(MNSO.US)2023財(cái)年Q4凈利潤(rùn)5.7億元，同比增長(zhǎng)超156%。截至6月30日的第四財(cái)季，名創(chuàng)優(yōu)品集團(tuán)營(yíng)收首次達(dá)32.5億元，同比增長(zhǎng)40%;Non-IFRS調(diào)整后凈利潤(rùn)首次超5.7億元，實(shí)現(xiàn)了同比156%的增長(zhǎng)，創(chuàng)歷史新高;調(diào)整后凈利潤(rùn)率也取得歷史性突破，達(dá)到17.6%，較去年同期提升8個(gè)百分點(diǎn)。截至發(fā)稿，名創(chuàng)優(yōu)品周二美股盤前漲逾6%。

阿特斯太陽能(CSIQ.US)Q2每股收益超預(yù)期，下調(diào)全年?duì)I收指引。數(shù)據(jù)顯示，該公司Q2銷售額為23.6億美元，同比增長(zhǎng)2.2%，較市場(chǎng)預(yù)期低1.3億美元;凈利潤(rùn)1.7億美元，同比增長(zhǎng)129.7%。攤薄后每股收益為2.39美元，上年同期為1.07美元，較市場(chǎng)預(yù)期高出1.05美元。該公司下調(diào)了全年?duì)I收指引：全年銷售額預(yù)計(jì)在85億美元至90億美元之間，市場(chǎng)預(yù)期為93.3億美元，此前預(yù)期為90億美元至95億美元。截至發(fā)稿，阿特斯太陽能周二美股盤前漲逾3%。

重要數(shù)據(jù)和事件預(yù)告

北京時(shí)間22:00 美國(guó)7月成屋銷售年化總數(shù)

北京時(shí)間次日02:30 2023年FOMC票委、芝加哥聯(lián)儲(chǔ)主席古爾斯比就青年就業(yè)問題發(fā)表講話

北京時(shí)間次日03:30 2023年FOMC票委、芝加哥聯(lián)儲(chǔ)主席古爾斯比和美聯(lián)儲(chǔ)理事鮑曼參加爐邊談話

業(yè)績(jī)預(yù)告

周三盤前：Grab(GRAB.US)、柯爾百貨(KSS.US)、Peloton(PTON.US)、知乎(ZH.US)