安信國際：予理想汽車-W(02015)“買入”評級 目標(biāo)價升至225港元

智通財經(jīng)APP獲悉，安信國際發(fā)布研究報告稱，予理想汽車-W(02015)“買入”評級，上半年銷量與業(yè)績增長超預(yù)期，將2023-25年凈利潤上調(diào)至69/126/180億，目標(biāo)價上調(diào)至225港元。公司月度銷量不斷創(chuàng)新高，該行預(yù)計在年底月銷量可以達(dá)到4萬輛，全年銷量可達(dá)到34萬輛。此外，超級充電站建設(shè)持續(xù)投入，預(yù)計2023年底建設(shè)超過300個超充站，2025年底建設(shè)超過3000個超充站，保證后續(xù)純電車型用戶的充電使用體驗。

報告中稱，2018年理想汽車推出首款汽車?yán)硐隣ne，通過與Mobileye合作的方式開始布局自動駕駛。2020年底理想汽車自動駕駛技術(shù)轉(zhuǎn)為全棧自研，于2021年、2022年陸續(xù)推出智能駕駛1.0、2.0系統(tǒng)。2023年4月，理想汽車正式發(fā)布智能駕駛3.0系統(tǒng)，新增城市NOA與通勤NOA兩大功能，其中城市NOA能夠在不依賴高精地圖的前提下達(dá)到接近人類司機的駕駛表現(xiàn)，已于6月在北京、上海向內(nèi)測用戶交付;通勤NOA允許用戶自定義通勤路線。公司計劃在今年內(nèi)，城市NOA落地百城。該行認(rèn)為理想汽車的智能駕駛水平屬于行業(yè)第一梯隊，2024年將通過城市NOA功能大幅提升用車體驗。