里昂：維持長(zhǎng)和(00001)“買(mǎi)入”評(píng)級(jí) 目標(biāo)價(jià)升至65港元

智通財(cái)經(jīng)APP獲悉，里昂發(fā)布研究報(bào)告稱(chēng)，維持長(zhǎng)和(00001)“買(mǎi)入”評(píng)級(jí)，認(rèn)為股票回購(gòu)是催化劑，淡馬錫全資控制的PSA潛在出售其在和記黃埔港口的股份，也為長(zhǎng)實(shí)的港口業(yè)務(wù)的資產(chǎn)凈值提供進(jìn)一步上行空間?；陂L(zhǎng)江基建集團(tuán)(01038)市場(chǎng)估值，目標(biāo)價(jià)由61港元上調(diào)至65港元。

報(bào)告中稱(chēng)，公司去年下半年經(jīng)調(diào)整經(jīng)常性利潤(rùn)，與上半年相比增加1%至129億元;全年股息較預(yù)期高出7%。基于最新的外匯預(yù)測(cè)和較低的港口吞吐量預(yù)測(cè)，該行將長(zhǎng)和2023/24財(cái)年盈利預(yù)測(cè)分別下調(diào)1%。此外，里昂還下調(diào)公司2023/24財(cái)年經(jīng)常性利潤(rùn)預(yù)測(cè)1%，調(diào)低港口業(yè)務(wù)的吞吐量預(yù)測(cè)和基礎(chǔ)設(shè)施的盈利假設(shè)。然而，這部分被歐洲3集團(tuán)更高的平均每月每戶(hù)收益(ARPU)預(yù)測(cè)，以及其在包括內(nèi)地的亞洲健康和美容業(yè)務(wù)的更高收入假設(shè)所抵銷(xiāo)。