野村：維持阿里巴巴(BABA.US)“買入”評級 目標(biāo)價上調(diào)至145美元

智通財經(jīng)APP獲悉，野村發(fā)布研究報告稱，維持阿里巴巴(BABA.US)“買入”評級，下調(diào)2023/24財年收入預(yù)測2%/1%，EBITA預(yù)測上調(diào)3%/6%，目標(biāo)價由131美元上調(diào)至145美元。

該行預(yù)計，公司于2023財年首財季的內(nèi)地電商收入(傭金加客戶管理服務(wù))將同比下跌12%，跌幅大于市場預(yù)期的10%，當(dāng)中淘寶及天貓的交易總額(GMV)或同比下跌8%。另估計首財季整個內(nèi)地電商業(yè)務(wù)季度收入將同比倒退1%至1385億元人民幣(下同)，比市場預(yù)測的1410億元低2%，但預(yù)計EBITA達(dá)420億元，高于市場預(yù)期的390億元，主因自2023財年開始更積極削減成本，令淘特及淘菜菜兩個孵化業(yè)務(wù)的綜合虧損持續(xù)下降30%至40%。