2022年1-4月車輛進(jìn)口32萬臺 同比下降2%

雖然國內(nèi)豪華車市場持續(xù)走強，但中國進(jìn)口車進(jìn)口量從2017年的124萬臺，持續(xù)以年均10%左右下行到2020年的93萬臺。2021年進(jìn)口車市場雖然受缺芯影響，進(jìn)口量93萬臺，但仍相對2020年同比增0.1%。2022年1-4月的進(jìn)口車市場進(jìn)口32萬臺，同比下降2%，其中4月的進(jìn)口車9.18萬臺，同比下降5%。

進(jìn)口市場增長的核心動力仍然是乘用車的消費升級增長空間，豪華車與進(jìn)口車的走勢總體是很好的。今年1-4月的奔馳反超成為第一，寶馬4月進(jìn)口銷量偏低，奔馳、寶馬、奧迪仍保持前三強的地位，雷克薩斯成為第四位，而特斯拉、凱迪拉克走勢也較好。

一、中國汽車進(jìn)口總體走勢

1、汽車進(jìn)口增速特征

在2013-2015年世界經(jīng)濟(jì)低迷情況下的劇烈下滑后，2016-2017年進(jìn)口增速稍有企穩(wěn)改善，2018年-2020年以來持續(xù)下滑，2022年稍有企穩(wěn)，2022年1-4月開始的回升態(tài)勢被疫情影響。目前的月度進(jìn)口量維持在月均8萬臺左右水平。

2021年1-12月的進(jìn)口達(dá)到93萬臺，增速0%，表現(xiàn)較強。2022年1-4月的進(jìn)口達(dá)到32萬臺，增速-2%，表現(xiàn)走弱。

2021年進(jìn)口車市場走穩(wěn)，全年進(jìn)口量93萬臺，同比增0%。

2022年1-4月的進(jìn)口量達(dá)到32萬臺，同比下降2%，相對于2019年1-4月的進(jìn)口量微有下降。

考慮目前疫情和芯片短缺導(dǎo)致的國際供給不足，未來進(jìn)口車增量推動全年恢復(fù)增長的潛力仍較大。

2、整車進(jìn)口月度走勢

疫情后的進(jìn)口乘用車恢復(fù)正常走勢。從月度走勢看，近幾年的進(jìn)口仍呈現(xiàn)季節(jié)性特征，呈現(xiàn)夏季走高，過山車的見頂回落走勢特征。

2022年1-4月進(jìn)口較2021年1-4月稍低，主要是4月稍低，市場供給改善不大。

3、汽車整車進(jìn)口結(jié)構(gòu)特征

2017-2019年的進(jìn)口車市都是相對穩(wěn)定的。2021年進(jìn)口整車93萬臺，相對2020增加較大。近兩年傳統(tǒng)的卡車和客車進(jìn)口下降，尤其是重卡和中卡的進(jìn)口回落明顯，體現(xiàn)了疫情后的需求釋放完成。

汽車進(jìn)口結(jié)構(gòu)中的乘用車占到99%的絕對主力地位，其中的四驅(qū)SUV走勢有所改善，而商用車表現(xiàn)較弱，尤其是卡車進(jìn)口總體保持較低水平。

4、新能源汽車整車進(jìn)口結(jié)構(gòu)特征

由于乘用車為主的進(jìn)口結(jié)構(gòu)，近幾年乘用車中的柴油車占比持續(xù)下行，柴油車的比例下降到了不足1%的水平。

卡車中柴油車占比提升，而汽油貨車的占比相對比較平穩(wěn)。2022年1-4月的高端皮卡進(jìn)口表現(xiàn)改善。

近期柴油乘用車市場表現(xiàn)相對較強，柴油貨車市場也表現(xiàn)相對優(yōu)秀。

5、新能源汽車整車進(jìn)口結(jié)構(gòu)特征

乘用車的進(jìn)口車型排量集中于2升以下汽油車型，占比整個乘用車的進(jìn)口量50%的比例，但近期進(jìn)口走勢較強的是2升以上的大排量進(jìn)口車，市場的高端化走勢較強。

6、新能源汽車整車進(jìn)口國家特征

2017-2019年新能源車的進(jìn)口數(shù)量較大，但2020年特斯拉國產(chǎn)導(dǎo)致的純電動下滑的幅度較大，2022年1-4月的回暖增長也是低基數(shù)影響。

2020年純電動車受到特斯拉國產(chǎn)的影響而下降較大，但新能源的趨勢發(fā)展讓更多企業(yè)進(jìn)口新能源。

二、汽車海外市場格局

1、分州進(jìn)口特征

2017-2019年亞洲進(jìn)口車快速增長，歐洲進(jìn)口車保持穩(wěn)定，北美進(jìn)口車出現(xiàn)下滑趨勢。

2020年在疫情后進(jìn)口車恢復(fù)的表現(xiàn)分化，2021年歐洲的進(jìn)口車的表現(xiàn)相對較強，但亞洲的日本2022年進(jìn)口同比恢復(fù)較大，而泰國等進(jìn)口車增長表現(xiàn)一般。

2、整車進(jìn)口月度走勢

2022年1-4月進(jìn)口車表現(xiàn)相對優(yōu)秀的是日本進(jìn)口車，但4月的同比下滑較大；但美國和斯洛伐克的進(jìn)口車同比增長驚人；而下滑最嚴(yán)重的是歐洲車。

主力國家的進(jìn)口占比保持在98%以上的比例。泰國等市場的回升較明顯。

三、汽車市場銷量格局

1、進(jìn)口車總體銷量

目前看進(jìn)口車銷量表現(xiàn)稍差，弱于國內(nèi)國產(chǎn)豪華車市走勢。2021年進(jìn)口車銷量達(dá)到94萬臺，相對于2020年銷量下滑6%。

4月疫情對進(jìn)口車零售影響小于國產(chǎn)車。2022年1-4月份進(jìn)口車的銷量24萬臺，同比2019年大幅偏低，相對弱于國產(chǎn)車的表現(xiàn)。國產(chǎn)車較強是國內(nèi)產(chǎn)業(yè)鏈的優(yōu)勢體現(xiàn)。

2、進(jìn)口車品牌特征

目前進(jìn)口車增長主要靠豪華車的增長，豪華車占比已經(jīng)從2017年的77%上升到2022年1-4月的91%。超豪華車的進(jìn)口占比略有上升，體現(xiàn)超高端消費群體的購買力實際上是上升的。

3、進(jìn)口車品牌走勢特征

目前看進(jìn)口車品牌表現(xiàn)相對最強的是雷克薩斯，份額持續(xù)增長，2019年已經(jīng)成為進(jìn)口車品牌第一，2022年1-4月仍保持第一，雷克薩斯較穩(wěn)定。

奔馳、寶馬的進(jìn)口車表現(xiàn)相對穩(wěn)定，寶馬表現(xiàn)相對稍強。

保時捷的進(jìn)口車銷量持續(xù)較快增長，這也是歐洲進(jìn)口車中表現(xiàn)相對較強的品牌。

特斯拉的進(jìn)口車在2019年達(dá)到4.1%的占比，之后快速下降，目前國產(chǎn)車成為特斯拉的完全主力，而且特斯拉的出口很強。

4、進(jìn)口車車型走勢特征

2022年1-4月中國總體豪華車走勢相對較弱，其中銷量表現(xiàn)最為優(yōu)秀的是凌志ES和凌志RX表現(xiàn)較好。

雷克薩斯的今年份額表現(xiàn)相對平穩(wěn)走強，由于2022年日本疫情控制相對較好，因此雷克薩斯的供給相對較好，但雷克薩斯的國內(nèi)總體地位仍較低，近期稍強于凱迪拉克。

目前日本霸道和陸地巡洋艦有平行進(jìn)口的車型信息公布，但目前還沒有正式上牌，這對國產(chǎn)長城高端是很好的。

本文來源于微信公眾號“崔東樹”；智通財經(jīng)編輯：文文。