野村：維持萬(wàn)科企業(yè)(02202)“買(mǎi)入”評(píng)級(jí) 目標(biāo)價(jià)降至24.5港元

智通財(cái)經(jīng)APP獲悉，野村發(fā)布研究報(bào)告稱(chēng)，維持萬(wàn)科企業(yè)(02202)“買(mǎi)入”評(píng)級(jí)，下調(diào)2022-23年盈利預(yù)測(cè)20%和24%，目標(biāo)價(jià)由30.1港元下調(diào)至24.5港元，短期內(nèi)認(rèn)為股價(jià)催化劑有限。

報(bào)告中稱(chēng)，公司去年業(yè)績(jī)差過(guò)預(yù)期，預(yù)計(jì)2022-24年萬(wàn)科開(kāi)發(fā)業(yè)務(wù)的毛利率介于約18%-20%，重拾盈利動(dòng)力的空間有限。另一方面，該行認(rèn)為萬(wàn)科進(jìn)一步鞏固了其在非房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)業(yè)務(wù)領(lǐng)域的領(lǐng)先地位，尤其是在物業(yè)管理領(lǐng)域。該行仍然相信，經(jīng)過(guò)多年的穩(wěn)健有機(jī)擴(kuò)張，萬(wàn)科擁有一流的住宅物業(yè)管理業(yè)務(wù)。