造車(chē)新勢(shì)力喜提“開(kāi)門(mén)紅” 2022暗戰(zhàn)特斯拉(TSLA.US)產(chǎn)品“空窗期”

新春伊始，造車(chē)新勢(shì)力迫不及待地公布了2022年1月的交付成績(jī)。

1月，新勢(shì)力的排名再生變化。小鵬汽車(chē)(09868)交付量同比增長(zhǎng)115%，以12922輛的交付成績(jī)奪得冠軍寶座;理想汽車(chē)(02015)排名第二，交付量達(dá)12268輛，同比增長(zhǎng)128.1%;哪吒汽車(chē)再次殺入前三甲，1月共交付11009輛新車(chē)，同比增長(zhǎng)402%。

蔚來(lái)和零跑未能在1月邁進(jìn)交付量破萬(wàn)的門(mén)檻。其中蔚來(lái)1月共交付了9652輛新車(chē)，同比增長(zhǎng)33.6%;零跑交付量再創(chuàng)新高，達(dá)8085輛，同比增長(zhǎng)434%。截至發(fā)稿，威馬尚未發(fā)布1月交付成績(jī)。

未來(lái)汽車(chē)日?qǐng)?bào)制表

對(duì)于造車(chē)新勢(shì)力而言，2021年是集體崛起的一年。這一年，第一梯隊(duì)蔚來(lái)、理想和小鵬的總交付量均突破9萬(wàn)輛;二線成員也緊追不舍，哪吒交付量接近7萬(wàn)輛，威馬與零跑的交付量均超過(guò)4萬(wàn)輛，相比2020年都有了大幅增長(zhǎng)。

得益于2021年的強(qiáng)勢(shì)表現(xiàn)，新勢(shì)力們對(duì)2022年充滿了信心。威馬汽車(chē)創(chuàng)始人沈暉預(yù)測(cè)，“2022年會(huì)有很多造車(chē)新勢(shì)力銷(xiāo)量陸續(xù)突破10萬(wàn)輛，他們不僅是競(jìng)爭(zhēng)者，也是同盟軍?！?/p>

光大證券研報(bào)判斷，2022年造車(chē)新勢(shì)力規(guī)模有望達(dá)55萬(wàn)-60萬(wàn)輛，市占率有望攀至11%-12%，預(yù)計(jì)中高端純電動(dòng)市場(chǎng)有望成為增速最快的細(xì)分市場(chǎng)之一。

為了能在2022年登上新的臺(tái)階，多家新造車(chē)傳出IPO消息，包括哪吒、零跑和威馬等，蔚來(lái)也很有可能實(shí)現(xiàn)二次上市。

得資本助力，2022年新造車(chē)競(jìng)爭(zhēng)格局將如何演變，還很難說(shuō)。

一、2022迎“開(kāi)門(mén)紅”

過(guò)去很長(zhǎng)一段時(shí)間，蔚來(lái)一直占據(jù)新勢(shì)力交付榜單的首位。隨著其他新勢(shì)力不斷追趕，蔚來(lái)不僅被小鵬和理想“拉下馬”，更是一度被哪吒反超。

“和過(guò)去一年一樣，(蔚來(lái))每個(gè)月都是‘頂著’生產(chǎn)量交付?！惫?月交付成績(jī)時(shí)，蔚來(lái)企業(yè)傳播高級(jí)總監(jiān)馬麟表示。也就是說(shuō)，蔚來(lái)的產(chǎn)能已經(jīng)達(dá)到滿負(fù)荷狀態(tài)，交付量一直受產(chǎn)能掣肘。

這種情況有望在今年得到緩解。蔚來(lái)曾在2021年第三季度財(cái)報(bào)電話會(huì)透露，其位于合肥新橋的第二生產(chǎn)基地將于2022年三季度投產(chǎn)。

此外，2022年蔚來(lái)有三款誕生于NT2.0平臺(tái)的全新車(chē)型將迎來(lái)交付，包括已經(jīng)亮相的蔚來(lái)ET7和蔚來(lái)ET5;并且蔚來(lái)現(xiàn)有車(chē)型將迎來(lái)智能座艙升級(jí)，還有NAD自動(dòng)駕駛應(yīng)用、150度固態(tài)電池交付。新的一年，將是蔚來(lái)強(qiáng)勢(shì)反擊的一年。

同時(shí)蔚來(lái)的出海業(yè)務(wù)也有望得到進(jìn)一步發(fā)展，繼挪威之后，蔚來(lái)計(jì)劃在歐洲四個(gè)國(guó)家提供全體系服務(wù)。

趁著蔚來(lái)2021年的產(chǎn)品空窗期，小鵬抓住了上位的機(jī)會(huì)。1月30日，小鵬提前釋放出交付量破萬(wàn)的消息。在接受相關(guān)機(jī)構(gòu)調(diào)研時(shí)，小鵬汽車(chē)曾表示，截止到1月25日，小鵬汽車(chē)全國(guó)交付量已經(jīng)達(dá)到12195輛，1月總交付量有望達(dá)到1.3萬(wàn)輛。

雖然1月的實(shí)際交付量并未達(dá)到預(yù)計(jì)的1.3萬(wàn)輛，但小鵬仍穩(wěn)坐榜首之位。其中，小鵬P7功不可沒(méi)。根據(jù)小鵬汽車(chē)官方數(shù)據(jù)，1月小鵬P7共交付6707輛新車(chē)，累計(jì)交付量已經(jīng)突破8萬(wàn)輛;小鵬P5的交付量則為4029輛。

2022年，小鵬汽車(chē)計(jì)劃交付25萬(wàn)輛新車(chē)，并向30萬(wàn)輛沖擊。

理想汽車(chē)則憑借理想ONE強(qiáng)大的作戰(zhàn)能力，交付量再次破萬(wàn)。自交付以來(lái)，理想ONE累計(jì)交付量已達(dá)136356輛。

哪吒汽車(chē)在今年1月再次躋身第一梯隊(duì)，排在造車(chē)新勢(shì)力的1月交付榜單第三位。

在剛剛過(guò)去的2021年，哪吒推出了哪吒U Pro、哪吒V Pro兩款新車(chē)。根據(jù)官方數(shù)據(jù)，哪吒汽車(chē)2021年累計(jì)交付近 7 萬(wàn)輛，2021年11月、12月和2022年1月，連續(xù)三個(gè)月均實(shí)現(xiàn)交付量破萬(wàn)。

除了哪吒，零跑的交付量也明顯增長(zhǎng)。1月，零跑共交付了8085輛新車(chē)，距離交付過(guò)萬(wàn)門(mén)檻再進(jìn)一步。

二、抓住特斯拉(TSLA.US)的產(chǎn)品空窗期

對(duì)于造車(chē)新勢(shì)力而言，2022年的新能源汽車(chē)市場(chǎng)蘊(yùn)藏著更多的機(jī)遇。

據(jù)中國(guó)汽車(chē)工業(yè)協(xié)會(huì)預(yù)測(cè)，2022年汽車(chē)總銷(xiāo)量預(yù)計(jì)為2750萬(wàn)輛，增長(zhǎng)5.4%。其中，乘用車(chē)銷(xiāo)量預(yù)計(jì)為2300萬(wàn)輛，增長(zhǎng)8%;新能源汽車(chē)銷(xiāo)量預(yù)計(jì)為500萬(wàn)輛，增長(zhǎng)47%。

除了市場(chǎng)前景向好，對(duì)于新勢(shì)力而言，還有一個(gè)“好消息”，即這個(gè)領(lǐng)域最強(qiáng)大的對(duì)手特斯拉，將在2022年迎來(lái)產(chǎn)品空窗期。在2021年財(cái)報(bào)電話會(huì)上，特斯拉CEO埃隆·馬斯克(Elon Musk)透露，“2022年，特斯拉不會(huì)推出新車(chē)，重點(diǎn)是擴(kuò)大產(chǎn)量?！?/p>

這無(wú)疑給新造車(chē)們提供了趕超的機(jī)會(huì)。

在此前的NIO Day 2021，蔚來(lái)發(fā)布了蔚來(lái)ET5，該車(chē)目前已開(kāi)啟預(yù)售，將于9月開(kāi)始交付;備受關(guān)注的蔚來(lái)ET7，也將于3月28日開(kāi)啟交付。

其中ET5是蔚來(lái)旗下最便宜的車(chē)型，一經(jīng)亮相就熱度高漲。蔚來(lái)創(chuàng)始人李斌在ET5發(fā)布次日透露，“從ES8開(kāi)始，ET5是過(guò)去五年NIO Day發(fā)布的新車(chē)中，訂單量最多的一款車(chē)?！?/p>

券商也給予蔚來(lái)更高的預(yù)期。華西證券稱(chēng)，預(yù)計(jì)蔚來(lái)2022年銷(xiāo)量為19.3萬(wàn)輛，現(xiàn)有車(chē)型換代和ET5切入走量市場(chǎng)，預(yù)計(jì)蔚來(lái)2023年有望進(jìn)入更強(qiáng)的產(chǎn)品周期。

理想也將在2022年迎來(lái)旗下第二款車(chē)型。在理想2021年第三季度財(cái)報(bào)電話會(huì)議上，理想汽車(chē)表示，第二款新車(chē)?yán)硐隭01將在2022年二季度發(fā)布，三季度開(kāi)始交付。

一直以來(lái)，理想憑借理想ONE單兵作戰(zhàn)，月交付量突破萬(wàn)輛大關(guān)，成功躋身新造車(chē)第一梯隊(duì)。隨著理想X01的到來(lái)，理想的銷(xiāo)量規(guī)模有望進(jìn)一步擴(kuò)大。

小鵬汽車(chē)也將在產(chǎn)品端持續(xù)發(fā)力。在2021年的廣州車(chē)展，小鵬汽車(chē)發(fā)布了旗下全新車(chē)型小鵬G9。這款新車(chē)將于2022年第三季度交付。

二線新勢(shì)力同樣規(guī)劃了新車(chē)型。威馬旗下首款轎車(chē)威馬M7將于2022年量產(chǎn)交付，新車(chē)搭 載三顆固態(tài)激光雷達(dá)，NEDC續(xù)航里程達(dá)700km;哪吒S將于2022年第一季度開(kāi)啟預(yù)售，并在第三季度進(jìn)行量產(chǎn);零跑旗下代號(hào)為C01的轎車(chē)也有望于2022年上半年首發(fā)亮相。

業(yè)內(nèi)人士分析稱(chēng)，2022年，造車(chē)新勢(shì)力推出的轎車(chē)產(chǎn)品更能在特斯拉的產(chǎn)品“空窗期”抓住機(jī)會(huì)?！爸匕鮾?yōu)質(zhì)產(chǎn)品大多為轎車(chē)，且有激光雷達(dá)、高密度電池等技術(shù)加持，這些產(chǎn)品可以帶給消費(fèi)者更多的新鮮感，進(jìn)一步搶奪Model 3的市場(chǎng)。”

加大研發(fā)力度、擴(kuò)大產(chǎn)能、推出新品，每一個(gè)環(huán)節(jié)都需要資金投入，造車(chē)是一項(xiàng)持續(xù)燒錢(qián)的長(zhǎng)線項(xiàng)目，短期很難看到回報(bào)。因此，扎堆尋求IPO也成為造車(chē)新勢(shì)力在2022年的一大默契。

2021年，小鵬與理想在港股實(shí)現(xiàn)二次上市，蔚來(lái)遇阻，但一直在默默尋找機(jī)會(huì)。1月26日，據(jù)媒體報(bào)道，蔚來(lái)正在考慮在新加坡二次上市，但也不會(huì)完全放棄赴港上市的計(jì)劃。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，新加坡很可能將成為蔚來(lái)登陸港股的一個(gè)跳板。

被擋在科創(chuàng)板門(mén)外的二線造車(chē)新勢(shì)力，也將在2022年尋找新的籌資機(jī)會(huì)。

1月26日，證監(jiān)會(huì)稱(chēng)接收到浙江零跑科技股份有限公司的《境外首次公開(kāi)發(fā)行股份(包括普通股、優(yōu)先股等各類(lèi)股票及股票的派生形式)》審批材料。這意味著，零跑或許已放棄登陸科創(chuàng)板，將轉(zhuǎn)戰(zhàn)境外。

與此同時(shí)，華人運(yùn)通、哪吒汽車(chē)也傳出計(jì)劃在港股上市的消息。據(jù)媒體報(bào)道，華人運(yùn)通正在與瑞銀集團(tuán)和摩根士丹利合作安排潛在上市事宜，可能募集大約3億-5億美元。華人運(yùn)通原本計(jì)劃在美國(guó)上市，現(xiàn)已將上市地點(diǎn)改為中國(guó)香港。

哪吒也正尋求2022年在中國(guó)香港上市，計(jì)劃融資約5億美元。

“2022年新能源汽車(chē)市場(chǎng)依然是風(fēng)口，有了小鵬和理想的成功先例，疊加各級(jí)市場(chǎng)給予造車(chē)新勢(shì)力的積極預(yù)期，這意味著港股更愿意吸收這些‘優(yōu)質(zhì)股’?！睒I(yè)內(nèi)人士認(rèn)為。

本文編選自36氪未來(lái)汽車(chē)Daily微信公眾號(hào)，作者：蘇鵬，智通財(cái)經(jīng)編輯：楊萬(wàn)林