高盛：中遠海運港口(01199)業(yè)績符預期 目標價升至9.9港元

高盛發(fā)表研究報告表示，中遠海運港口(01199)去年專業(yè)費用及稅項撥備增加，港口組合擴大，純利同比跌24%至2.1億美元，與該行預期相符。高盛表示，計及待完成的青島港口收購，分別調(diào)整2017至2019年每股純利預測-1%、+5%及+2.1%，目標價由9.6港元升至9.9港元，評級“買入”。

該行稱，管理層維持全年運量增長2-3%的指引，不過年初至今增長于6.5%已跑贏指引，主要受惠于收購(如Euromax)及香港業(yè)務表現(xiàn)強勁(該行預期2017年運量增長為4%)。

此外，公司公布戰(zhàn)略目標，期望透過環(huán)球并購、實現(xiàn)與母公司的協(xié)同效應，以及增加管理控制等方法，令公司在2016至2021年，將資產(chǎn)基礎增加50%，運量提升60%及純利翻倍。