香港證監(jiān)會(huì)：巴菲特師徒必須用電子方式呈送訊息!

香港證監(jiān)會(huì)目前落實(shí)堵截股神巴菲特兩師徒增減持港股慣用的申報(bào)招式，針對(duì)“時(shí)間差”權(quán)益披露漏動(dòng)。據(jù)悉香港證監(jiān)會(huì)正與港交所(00388)及相關(guān)團(tuán)體著手籌備設(shè)立系統(tǒng)，強(qiáng)制上市公司股東或董事采用電子方式申報(bào)權(quán)益披露(Disclosure of Interests，簡(jiǎn)稱DI)數(shù)據(jù)。巴菲特07年透過(guò)平郵方式申報(bào)減持中石油(00857)，導(dǎo)致港交所延遲披露相關(guān)訊息，事件震驚市場(chǎng)。八年后，有“股神接班人”之稱的李祿，同樣在美國(guó)以郵寄方式，申報(bào)增持中車(01766)股份，結(jié)果再令港交所延遲披露，事件再惹市場(chǎng)關(guān)注，紛紛促請(qǐng)香港證監(jiān)會(huì)盡快堵塞漏洞。

針對(duì)權(quán)益披露漏洞終有新進(jìn)展，醞釀多時(shí)的強(qiáng)制性以電子方式呈報(bào)露曙光。香港證監(jiān)會(huì)于2013年第二季向立法會(huì)提交草案，修訂《證券及期貨條例》，規(guī)定必須以電子方式呈報(bào)DI數(shù)據(jù)，條例于14年獲通過(guò)。

香港證監(jiān)會(huì)發(fā)言人表示，自14年通過(guò)有關(guān)法例后，香港證監(jiān)會(huì)與港交所一直緊密合作，發(fā)展電子系統(tǒng)，藉此落實(shí)強(qiáng)制性電子呈報(bào)DI，目的是改善效率及容易使用。香港證監(jiān)會(huì)現(xiàn)正與港交所及其他相關(guān)團(tuán)體進(jìn)行系統(tǒng)設(shè)計(jì)，同時(shí)會(huì)留意市場(chǎng)參與者是否需就此調(diào)整。至于強(qiáng)制電子呈報(bào)DI的實(shí)施時(shí)間表，發(fā)言人未做評(píng)論。

內(nèi)部系統(tǒng)料下月提升

據(jù)悉，現(xiàn)時(shí)香港證監(jiān)會(huì)內(nèi)部有系統(tǒng)處理公司股東透過(guò)港交所電子呈報(bào)系統(tǒng)提交的DI數(shù)據(jù)，香港證監(jiān)會(huì)剛于5月底就有關(guān)內(nèi)部系統(tǒng)提升公開(kāi)招標(biāo)，目的是配合市場(chǎng)發(fā)展及提升營(yíng)運(yùn)效率，將于6月中截標(biāo)，預(yù)期項(xiàng)目于7月開(kāi)始。

香港證監(jiān)會(huì)作為執(zhí)行披露權(quán)益的機(jī)構(gòu)，港交所則按香港證監(jiān)會(huì)的要求，負(fù)責(zé)營(yíng)運(yùn)披露權(quán)益發(fā)布系統(tǒng)。港交所發(fā)言人稱，強(qiáng)制以電子方式呈報(bào)DI新例實(shí)施后，已呈交DI表格將如現(xiàn)行機(jī)制般發(fā)放，即DI表格于每個(gè)交易日下午五時(shí)前提交港交所，港交所將于下一個(gè)交易日下午五時(shí)發(fā)放。有關(guān)更改輸入錯(cuò)誤數(shù)據(jù)的機(jī)制，將來(lái)亦會(huì)采用現(xiàn)行方式，即由表格提交者提交已修正之表格，隨后發(fā)放于“披露易”網(wǎng)頁(yè)。

不會(huì)直接上載披露易

目前上市公司及其授權(quán)代理，可透過(guò)互聯(lián)網(wǎng)呈交上市公司信息予港交所，以“直通”模式登載于“披露易”網(wǎng)站。然而消息稱，強(qiáng)制性電子呈交DI應(yīng)不會(huì)像“披露易”般采用直通式方法輸入，因可能涉及內(nèi)幕消息泄露。

現(xiàn)時(shí)法例規(guī)定首次持有上市公司5%或以上股權(quán)的股東，需在交易后三個(gè)工作天內(nèi)申報(bào)DI。若違反DI申報(bào)規(guī)定，最高可判監(jiān)禁，但過(guò)往慣例都是罰款。

郵寄人手呈報(bào)仍有5%

股東可透過(guò)電子呈報(bào)系統(tǒng)、傳真、專人送遞及郵寄方式呈報(bào)DI。港交所發(fā)言人稱，現(xiàn)有約四成五是以傳真方式呈報(bào)，半成采用郵寄或人手方式，五成采用電子方式。市場(chǎng)人士稱，雖然郵寄方式有下跌趨勢(shì)，但郵寄是以郵戳日期來(lái)計(jì)算三天期限，故若在外地，郵寄仍有機(jī)會(huì)出現(xiàn)“遲報(bào)”情況。

公共專業(yè)聯(lián)盟財(cái)經(jīng)政策發(fā)言人甄文星稱，將來(lái)規(guī)定用電子方式呈報(bào)DI問(wèn)題不大，反而關(guān)注現(xiàn)時(shí)DI表格格式難明，因DI將所有股份權(quán)益數(shù)據(jù)放在一起，反而年報(bào)內(nèi)的股份權(quán)益更容易明白，會(huì)分開(kāi)股份、認(rèn)股證等，關(guān)注證監(jiān)會(huì)會(huì)否一并簡(jiǎn)化現(xiàn)有機(jī)制，減少因DI披露不清引起股價(jià)異動(dòng)。