騰訊(00700)云2020年營收會不會達(dá)到290億元?

2019年11月13日，騰訊(00700)拿出轉(zhuǎn)型產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)一周年的正式答卷。

根據(jù)當(dāng)日公布2019年第三季度財報，2019年Q3騰訊云服務(wù)收入為47億元人民幣(以下單位等同)，同比增長80%，超過2018年全年營收(91億元)的50%。

依照此數(shù)字，騰訊云已成為頭部云計算公司中增速最快的云服務(wù)商，并正在縮小與競爭對手的差距。根據(jù)各公司已披露的2019年Q3財報，2019年第三季度云業(yè)務(wù)增速中，阿里云、微軟Azure和亞馬遜AWS的增速分別為64%、59%和35%。

目前尚不清楚騰訊云上半年的營收，僅知二季度營收增速為88%——此一增速同樣遙遙領(lǐng)先于同行。以2019年Q2、Q3數(shù)據(jù)，加總過往三年騰訊云的增速情況，智通財經(jīng)APP預(yù)測，騰訊云2019年全年增速或會在80-100%之間，全年總營收為163.8-182億元。

據(jù)智通財經(jīng)APP了解，數(shù)據(jù)顯示，2016-2018年全球云計算市場增速分別為長15%、18.5%、21%。全球信息技術(shù)研究和顧問公司Gartner預(yù)測，2019年全球公有云服務(wù)市場的規(guī)模預(yù)計將從2018年的1824億美元增長17.5%至2143億美元。

但騰訊云的增速卻遠(yuǎn)超于市場水平。以游戲上云為基底，輔之以政務(wù)云、視頻云、金融云等，作為市場后來者的騰訊云，自2016年以來——該年也是其出海戰(zhàn)略施行的元年，即保持了高速成長：2016年騰訊云營收增速200%，2017年則翻倍，2018年再成長104%——在亞太市場超越了谷歌。特別是2018年的數(shù)據(jù)，其增速為Top 10廠商中最快者。

2017年德銀預(yù)計，騰訊云2020年的營收將達(dá)到290億元人民幣。但隨著這兩年的火箭發(fā)展，加之騰訊2018年930的管理框架大調(diào)整，騰訊云成為企鵝未來20年向互聯(lián)網(wǎng)轉(zhuǎn)型的重要基石，將配以公司內(nèi)最多的資源支持。

所以，誰知道騰訊云2020年的營收是否會超過290億呢?

縮小與阿里的差距

在云計算市場上，騰訊云仍然是小體量的玩家。

如果以整體營收來算，2018年亞馬遜AWS云計算營收規(guī)模達(dá)到了254億美元，登頂全球冠軍寶座;微軟Azure次之，這個數(shù)據(jù)為135億美元，谷歌云則以68億美元的營收規(guī)模位列第三，阿里云則以31億美元次居第四。作為比較，全球TOP6陣營內(nèi)的騰訊，云營收為91億人民幣，較之前三強(qiáng)甚至是阿里均有較大差距。

但是三年來超過三位數(shù)的增長，加之2019年Q2、Q3的高速成長，讓騰訊更像是1992年南巡之后的中國經(jīng)濟(jì)。除卻Q3，研究機(jī)構(gòu)Canalys稱，騰訊云Q2增長率達(dá)到 88%，高出中國云計算市場58%的增幅。

這讓這家中國第二大的云服務(wù)供應(yīng)商,正在縮小與國內(nèi)最大服務(wù)商阿里云的差距，雙方營收規(guī)模上的差距已縮小至2倍以內(nèi)。根據(jù)阿里11月1日公布的財報，阿里云2019年Q3營收92.91億元，是騰訊云單季度營收的1.98倍。

此前的一年，騰訊2018年Q3財報中首次公布云業(yè)務(wù)收入為“前三季營收逾60億元”，阿里云同期收入147.5億元，是騰訊云的2.46倍;2018年全年，阿里云營收是騰訊云的2.35倍。

在短短的一年里，不斷實現(xiàn)對阿里云的增速趕超，這里面蘊(yùn)含著騰訊云怎樣的秘密?

游戲，是其最重要云服務(wù)業(yè)務(wù)，目前國內(nèi)超過一半的游戲廠商選擇騰訊云的服務(wù)。而無論是《絕地求生》等海外游戲進(jìn)入中國，抑或是包括《王者榮耀》海外版等國內(nèi)游戲的出海，騰訊云都成為海內(nèi)外廠商上云的第一選擇。

2019Q3財報，則對游戲之外更多業(yè)績細(xì)節(jié)予以了披露:騰訊云獲得深圳羅湖區(qū)智慧教育云平臺的營運(yùn)合約，這是中國教育垂直領(lǐng)域的最大型純軟件項目;騰訊云的智慧行業(yè)解決方案亦增長迅速，尤其是智慧零售項目，騰訊發(fā)布SaaS生態(tài)「千帆計劃」，通過整合如云服務(wù)及企業(yè)微信等騰訊內(nèi)部資源，聯(lián)合外部SaaS企業(yè)，以培育更多垂直領(lǐng)域SaaS解決方案。

特別強(qiáng)調(diào)的是，騰訊云之所以能快速增長，離不開在市政項目和金融項目兩大領(lǐng)域的發(fā)力。

今年6月上旬，騰訊云參與聯(lián)合體中標(biāo)成都市“智慧綠道”項目，該單價格高達(dá)8.7億元。7月初，騰訊云中標(biāo)長沙市城市超級大腦項目，根據(jù)長沙政府采購網(wǎng)公示內(nèi)容，中標(biāo)價格高達(dá)5.2億元。

據(jù)智通財經(jīng)APP了解，在金融行業(yè)，騰訊也獲得了保險公司、銀行及證券公司的關(guān)鍵合約，包括中國人民保險集團(tuán)、建設(shè)銀行、交通銀行及海通證券等。據(jù)智通財經(jīng)APP了解，目前騰訊云已有6000+金融客戶，150多家銀行客戶，公開信息中四大國有銀行中有3家和騰訊云有合作。“

“C2B是產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的重要抓手，也是騰訊的獨特優(yōu)勢?！? 10月29日，在騰訊全球數(shù)字生態(tài)大會·成都峰會上，騰訊公司高級執(zhí)行副總裁、云與智慧產(chǎn)業(yè)事業(yè)群總裁湯道生表示。過去一年，騰訊強(qiáng)化騰訊云的平臺能力，集中公司在安全、AI、LBS、區(qū)塊鏈等領(lǐng)域的技術(shù)力量，整合了醫(yī)療、出行、教育等產(chǎn)業(yè)平臺，幫助公共服務(wù)機(jī)構(gòu)和傳統(tǒng)企業(yè)實現(xiàn)轉(zhuǎn)型升級。同時，騰訊也憑借To C的能力和經(jīng)驗，通過公眾號、小程序、支付、企業(yè)微信等連接器，幫助B端伙伴更好地服務(wù)用戶。騰訊希望運(yùn)用好騰訊的C2B能力，做好“數(shù)字化助手”。面向產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)，這也是騰訊的重要“路線圖”。

過去一年，騰訊深耕垂直行業(yè)，在智慧城市、智慧零售、醫(yī)療、教育、出行等領(lǐng)域梳理出了標(biāo)準(zhǔn)化的解決方案。

根據(jù)IDC最新發(fā)布的《中國公有云服務(wù)市場(2019上半年)跟蹤》報告，2019上半年中國公有云服務(wù)整體市場規(guī)模(IaaS/PaaS/SaaS)達(dá)到54.2億美元。從IaaS市場來看，阿里、騰訊、中國電信、AWS、華為位居前五，占據(jù)總體75.3%的市場份額。

里昂證券香港電信和互聯(lián)網(wǎng)研究主管梁向奕認(rèn)為，未來兩家公司之間的市場份額差距將進(jìn)一步縮小，騰訊云可以成為阿里巴巴市場競爭對手。

全球化的征程

在谷歌總部的美國硅谷，騰訊也先后開始落地其服務(wù)美國的海外數(shù)據(jù)中心。

繼2017年在硅谷落地首個數(shù)據(jù)中心之后，2018年3月騰訊云又在硅谷和弗吉尼亞區(qū)域新增兩個數(shù)據(jù)中心，組構(gòu)起全美東西海岸兩地三中心布局。加之總部地位“中國硅谷”深圳的騰訊云，由此完成了太平洋兩端兩個知名全球創(chuàng)新中心的握手。目前，騰訊云有超過200種IaaS、PaaS、SaaS產(chǎn)品，超過90種行業(yè)解決方案。

截至2019年4月，騰訊云的基礎(chǔ)設(shè)施覆蓋全球五大洲25個地區(qū)，運(yùn)營53個可用區(qū)，數(shù)據(jù)存儲規(guī)模達(dá)到EB級別，并在全球部署了超1300+個加速節(jié)點。2019年5月，騰訊部署在全球各地的服務(wù)器數(shù)量超過100萬臺，帶寬峰值達(dá)到100T。

除了在技術(shù)上領(lǐng)先一步，騰訊最令人驚訝的是他的成長速度和將國內(nèi)經(jīng)驗迅速成功復(fù)制到國際的經(jīng)驗。7月26日，騰訊云宣布進(jìn)入日本市場，并與日本的游戲公司Pitaya、日本IT公司E-business等達(dá)成了合作意向。在此背后，日本是僅次于中美之后的全球第三大游戲市場。

騰訊云副總裁答治茜表示，騰訊云的目標(biāo)是2019年海外營收同比增長4—5倍。

在5月底于昆明召開的騰訊全球數(shù)字生態(tài)大會上，騰訊首次公布了助力國內(nèi)企業(yè)出海的6大核心能力和12大行業(yè)全球化解決方案。

海外市場是AWS和微軟云的天下，騰訊云市場比例僅較為微小。在海外業(yè)務(wù)的選擇上，騰訊云會優(yōu)先選擇騰訊云“擁有護(hù)城河”的行業(yè)破局，包括游戲、短視頻、教育、電商等領(lǐng)域，這是騰訊出海的優(yōu)先級賽道。

游戲仍然是首選，而云游戲成為最新的發(fā)力點。包括谷歌、微軟、蘋果和亞馬遜都在嘗試開發(fā)游戲領(lǐng)域的“奈飛”，爭奪游戲的流媒體訂閱業(yè)務(wù)。從CMATRIS，到騰訊即玩，再到START，騰訊云正在重新定義云游戲，并在云游戲領(lǐng)域獲得更多營收回報。

Gartner預(yù)測，2019年全球公有云服務(wù)市場將從2018年的1758億美元增長17.3%，達(dá)到2062億美元。作為比較，2018年市場增速為21%，2017年為1453億美元。

2019年云計算的市場滲透率將首次突破10%，達(dá)到11.3%。研究表明，一旦一項技術(shù)的滲透率超過10%，將會進(jìn)入加速增長階段，而市場也會迎來更多的變數(shù)。

高盛預(yù)計，IBM非常有可能會在2019年云服務(wù)商top5中消失，而替補(bǔ)它大概率就是另一家來自中國的云服務(wù)提供商——騰訊云。