智通財經(jīng)APP獲悉,交銀國際發(fā)布研究報告稱,將中國太保(02601)目標(biāo)價從30港元下調(diào)17%至25港元,目前市凈率0.6倍,股息率超過6%,估值吸引,維持“買入”評級。
報告中稱,2024年第一季公司歸母凈利年增1.1%,高基數(shù)上仍維持穩(wěn)健增長,超市場預(yù)期。壽險改革成效持續(xù)體現(xiàn),新業(yè)務(wù)價值(VNB)年增30.7%,增速領(lǐng)先同業(yè),投資收益及盈利表現(xiàn)穩(wěn)健。
該行表示,基于新會計(jì)準(zhǔn)則更新盈利預(yù)測,預(yù)計(jì)公司資產(chǎn)、負(fù)債兩端改善趨勢具有持續(xù)性,ROE預(yù)計(jì)將維持在12%左右,預(yù)計(jì)2024年新業(yè)務(wù)價值將年增約17%。