美股前瞻 | 三大股指期貨齊漲，美國(guó)3月CPI今晚重磅來(lái)襲

1. 4月10日(周三)美股盤(pán)前，美股三大股指期貨齊漲。截至發(fā)稿，道指期貨漲0.19%，標(biāo)普500指數(shù)期貨漲0.14%，納指期貨漲0.10%。

2. 截至發(fā)稿，德國(guó)DAX指數(shù)漲0.86%，英國(guó)富時(shí)100指數(shù)漲0.69%，法國(guó)CAC40指數(shù)漲0.61%，歐洲斯托克50指數(shù)漲0.88%。

3. 截至發(fā)稿，WTI原油漲0.67%，報(bào)85.80美元/桶。布倫特原油漲0.65%，報(bào)90.00美元/桶。

市場(chǎng)消息

美國(guó)3月CPI今晚出爐!美聯(lián)儲(chǔ)降息爭(zhēng)論即將見(jiàn)分曉?今晚20:30，美國(guó)3月CPI數(shù)據(jù)重磅來(lái)襲，市場(chǎng)人士預(yù)計(jì)，在年初通脹數(shù)據(jù)走高后，增速會(huì)有所放緩。據(jù)調(diào)查估計(jì)，上月不包括食品和能源在內(nèi)的CPI(衡量潛在通脹的關(guān)鍵指標(biāo))預(yù)計(jì)將較2月上漲0.3%。美聯(lián)儲(chǔ)傳聲筒Nick Timiraos發(fā)文稱，鑒于美聯(lián)儲(chǔ)官員對(duì)1月和2月通脹數(shù)據(jù)反應(yīng)不足，3月通脹數(shù)據(jù)過(guò)熱可能導(dǎo)致其反應(yīng)過(guò)度的風(fēng)險(xiǎn)更大。美聯(lián)儲(chǔ)試圖避免根據(jù)一兩個(gè)數(shù)據(jù)點(diǎn)來(lái)制定政策，但今年迄今為止經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的韌性意味著，在年中降息的理由取決于通脹是否恢復(fù)自去年下半年以來(lái)的穩(wěn)步下降趨勢(shì)。如果3月和4月通脹溫和，那么美聯(lián)儲(chǔ)可能會(huì)在6月降息。但如果3月份通脹再次受挫，可能會(huì)打亂6月份的降息計(jì)劃。

市場(chǎng)密集“唱衰”降息前景，橋水CIO稱預(yù)期已“偏離軌道”。橋水基金聯(lián)席首席投資官鮑勃·普林斯(Bob Prince)周二表示，美國(guó)的持續(xù)性通脹疊加經(jīng)濟(jì)強(qiáng)勁增長(zhǎng)已使美聯(lián)儲(chǔ)的降息希望“偏離了軌道”，當(dāng)越來(lái)越多人開(kāi)始爭(zhēng)論美聯(lián)儲(chǔ)是否將在今年如期降息，這番言論增添了一種具有影響力的聲音。在普林斯發(fā)表評(píng)論的同時(shí)，亞特蘭大聯(lián)儲(chǔ)主席拉斐爾·博斯蒂克(Raphael Bostic)的發(fā)言同樣令人矚目，他告訴外媒稱，若通脹進(jìn)展停滯不前，而經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)仍舊強(qiáng)勁，那么美聯(lián)儲(chǔ)今年可能根本不會(huì)降息。據(jù)悉，博斯蒂克是聯(lián)邦公開(kāi)市場(chǎng)委員會(huì)(FOMC)有投票權(quán)的成員之一。

市場(chǎng)如“驚弓之鳥(niǎo)”!交易員大舉做空美債，搶跑今晚CPI?美國(guó)商品期貨交易委員會(huì)(CFTC)的每周數(shù)據(jù)顯示，在近期美國(guó)國(guó)債收益率上升之際，利用借來(lái)資金放大回報(bào)的杠桿基金兩個(gè)月來(lái)首次增加了美國(guó)國(guó)債期貨市場(chǎng)的空頭頭寸。投資者也加大了對(duì)現(xiàn)貨市場(chǎng)的看跌押注，摩根大通最新的客戶調(diào)查顯示，截至4月8日，空頭頭寸增加，使客戶的凈頭寸變?yōu)橹行?，而非凈多頭頭寸，這是近一年來(lái)的首次。美國(guó)國(guó)債收益率本周觸及年內(nèi)高點(diǎn)，此前有跡象顯示美國(guó)經(jīng)濟(jì)走強(qiáng)，加上各大央行行長(zhǎng)的謹(jǐn)慎言論，導(dǎo)致交易員不斷降低對(duì)2024年降息的預(yù)期。

降息預(yù)期降溫 “聰明錢”大舉拋售股票。被視為“聰明錢”的對(duì)沖基金上周以三個(gè)月來(lái)最快的速度拋售股票，并加大了對(duì)股市的看跌押注。美國(guó)銀行在一份報(bào)告中稱，全球?qū)_基金連續(xù)第五周賣出美國(guó)股票的速度快于買入速度。高盛的數(shù)據(jù)則顯示，對(duì)沖基金上周連續(xù)第二周凈拋售全球股票，且?guī)缀跬耆怯少u空推動(dòng)的。具體來(lái)看，美國(guó)銀行的報(bào)告顯示，對(duì)沖基金上周主要拋售了通信服務(wù)類股和交易所交易基金(ETF)，股票拋售額約為7億美元。不過(guò)，投資組合經(jīng)理們還是買入了一些消費(fèi)必需品類股、醫(yī)療保健類股和科技股。美國(guó)銀行還指出，今年迄今為止，對(duì)沖基金拋售了84.3億美元的股票，而去年增持了近110億美元。

個(gè)股消息

商務(wù)旅行加速推動(dòng)下，達(dá)美航空(DAL.US)Q1營(yíng)收同比增長(zhǎng)7.8%創(chuàng)紀(jì)錄。得益于商務(wù)旅行需求的加速增長(zhǎng)，達(dá)美航空Q1營(yíng)收增長(zhǎng)了7.8%，達(dá)到137.5億美元?jiǎng)?chuàng)紀(jì)錄，遠(yuǎn)高于市場(chǎng)預(yù)期的125.2億美元，其中乘客收入增長(zhǎng)了6.9%，達(dá)到111.3億美元;凈利潤(rùn)3700萬(wàn)美元，上年同期凈虧損為3.63億美元;每股收益0.06美元，上年同期每股虧損0.57美元。剔除非經(jīng)常性項(xiàng)目后，調(diào)整后的每股收益從0.25美元上升至0.45美元，超過(guò)市場(chǎng)預(yù)期的0.36美元。展望未來(lái)，該公司預(yù)計(jì)第二季度營(yíng)收增長(zhǎng)5%至7%，而市場(chǎng)預(yù)期的營(yíng)收共識(shí)為154.1億美元。調(diào)整后的每股收益預(yù)期為2.20美元至2.50美元，市場(chǎng)預(yù)期為2.22美元。

《數(shù)字市場(chǎng)法案》初見(jiàn)成效，谷歌(GOOGL.US)、微軟(MSFT.US)和蘋(píng)果(AAPL.US)的瀏覽器市場(chǎng)份額在流失。6家公司提供的數(shù)據(jù)顯示，在歐盟立法迫使Alphabet旗下的谷歌(GOOGL.US)、微軟(MSFT.US)和蘋(píng)果(AAPL.US)讓用戶更容易轉(zhuǎn)向競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手后，歐盟獨(dú)立瀏覽器公司的用戶數(shù)量在第一個(gè)月出現(xiàn)激增。歐盟旨在消除不公平競(jìng)爭(zhēng)的全面《數(shù)字市場(chǎng)法案》(DMA)于3月7日生效，該法案迫使大型科技公司向移動(dòng)用戶提供選擇其他可用網(wǎng)絡(luò)瀏覽器列表的能力。瀏覽器是一種幫助用戶連接互聯(lián)網(wǎng)的軟件，傳統(tǒng)上由蘋(píng)果和谷等大型科技公司免費(fèi)提供，作為交換，它們會(huì)跟蹤消費(fèi)者訪問(wèn)哪些網(wǎng)站，并向他們出售廣告。

AI熱潮助力!臺(tái)積電(TSM.US)Q1銷售額創(chuàng)下2022年以來(lái)最大增幅。臺(tái)積電3月份營(yíng)收1952.1億元新臺(tái)幣，同比增長(zhǎng)34%，環(huán)比增長(zhǎng)7.5%。2024年1月至3月收入總額為新臺(tái)幣5926.4億元，同比增長(zhǎng)16.5%，高于市場(chǎng)預(yù)期的5795 億元新臺(tái)幣。臺(tái)積電一季度營(yíng)收增速為一年多來(lái)最快，增強(qiáng)了市場(chǎng)對(duì)全球人工智能發(fā)展熱潮正在推動(dòng)高端芯片和服務(wù)器需求的預(yù)期。這一優(yōu)異表現(xiàn)讓SV更加相信，這家全球市值最高的芯片制造商將在經(jīng)受住新冠肺炎疫情后智能手機(jī)和電腦銷售暴跌的沖擊后，于今年恢復(fù)穩(wěn)健增長(zhǎng)。臺(tái)積電的資本支出預(yù)算為280億至320億美元，預(yù)計(jì)今年的營(yíng)收將至少增長(zhǎng)20%，扭轉(zhuǎn)2023年的小幅下滑。

傳蘋(píng)果(AAPL.US)印產(chǎn)iPhone價(jià)值翻倍至140億美元，占比高達(dá)14%。據(jù)知情人士透露，蘋(píng)果上一財(cái)年在印度組裝了價(jià)值140億美元的iPhone，產(chǎn)量翻了一番。知情人士表示，這家美國(guó)科技巨頭目前在印度生產(chǎn)的品牌設(shè)備占比高達(dá)14%，約占七分之一。這一增長(zhǎng)表明，隨著地緣政治緊張局勢(shì)的加劇，蘋(píng)果正在加快努力，以實(shí)現(xiàn)生產(chǎn)多元化。印度制造業(yè)活動(dòng)的大幅增長(zhǎng)也標(biāo)志著印度總理納莫迪政府的勝利，莫迪政府向包括蘋(píng)果在內(nèi)的外國(guó)公司提供了財(cái)政激勵(lì)措施，試圖吸引高端制造業(yè)。該國(guó)政府表示，制造業(yè)的增長(zhǎng)為蘋(píng)果的供應(yīng)商創(chuàng)造了15萬(wàn)個(gè)直接就業(yè)崗位。

重要經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)和事件預(yù)告

北京時(shí)間20:30：美國(guó)3月CPI年率未季調(diào)(%)。

北京時(shí)間21:45：加拿大4月央行隔夜貸款利率(%)。

北京時(shí)間22：00：美國(guó)2月批發(fā)庫(kù)存月率終值(%)

北京時(shí)間22：30：美國(guó)截至4月5日當(dāng)周EIA原油庫(kù)存變動(dòng)(萬(wàn)桶)。

北京時(shí)間23：00：美國(guó)4月IPSOS主要消費(fèi)者情緒指數(shù)PCSI。

次日北京時(shí)間凌晨01:00：美國(guó)4月10日10年期國(guó)債競(jìng)拍-總金額(億美元)。

北京時(shí)間20:45：美聯(lián)儲(chǔ)理事鮑曼就巴塞爾資本要求發(fā)表講話。

次日北京時(shí)間凌晨00:45：2025年FOMC票委、芝加哥聯(lián)儲(chǔ)主席古爾斯比發(fā)表講話。

次日北京時(shí)間凌晨02:00：美聯(lián)儲(chǔ)公布3月貨幣政策會(huì)議紀(jì)要。