美銀證券：重申恒隆地產(chǎn)(00101)“買入”評(píng)級(jí) 目標(biāo)價(jià)降至12.6港元

智通財(cái)經(jīng)APP獲悉，美銀證券發(fā)布研究報(bào)告稱，重申恒隆地產(chǎn)(00101)“買入”評(píng)級(jí)，計(jì)及利息支出增加，將2024至2026財(cái)年核心利潤(rùn)預(yù)測(cè)下調(diào)3%至5%，目標(biāo)價(jià)由14港元下調(diào)至12.6港元。該行指出，恒隆承諾維持穩(wěn)定派息，但如果集團(tuán)選擇以股代息，則每年可能會(huì)有約4%至5%的盈利攤薄。

報(bào)告中稱，公司去年業(yè)務(wù)略遜預(yù)期，但考慮到其以人民幣計(jì)價(jià)的內(nèi)地租金收入維持穩(wěn)定，相信恒隆在業(yè)績(jī)公布后的股價(jià)調(diào)整屬市場(chǎng)反應(yīng)過(guò)度。管理層預(yù)計(jì)，今年中國(guó)內(nèi)地零售額將實(shí)現(xiàn)中單位數(shù)百分比增幅，大幅超出市場(chǎng)預(yù)期的下跌7%至10%。