美股前瞻 | 三大股指期貨齊跌，美聯(lián)儲梅斯特預計今年可能需要再加息一次

1. 10月3日(周二)美股盤前，美股三大股指期貨齊跌。截至發(fā)稿，道指期貨跌0.42%，標普500指數(shù)期貨跌0.45%，納指期貨跌0.62%。

2. 截至發(fā)稿，德國DAX指數(shù)跌0.80%，英國富時100指數(shù)跌0.13%，法國CAC40指數(shù)跌0.76%，歐洲斯托克50指數(shù)跌0.69%。

3. 截至發(fā)稿，WTI原油跌0.48%，報88.39美元/桶。布倫特原油跌0.63%，報90.14美元/桶。

市場消息

美聯(lián)儲梅斯特釋放鷹派信號，預計今年可能需要再加息一次。克利夫蘭聯(lián)儲主席梅斯特周一表示，美聯(lián)儲今年可能需要再加息一次，然后在一段時間內(nèi)將利率保持在較高水平，以使通脹率回到2%的目標。不過，梅斯特也表示，最終決定將取決于經(jīng)濟的發(fā)展，并指出，美國汽車工人聯(lián)合會(UAW)成員可能延長罷工時間，以及政府可能關(guān)門等因素，都是通脹和經(jīng)濟增長前景面臨的風險。今年沒有FOMC投票權(quán)的梅斯特還補充道，通脹率仍然過高，風險仍“偏向上行”。她指出，汽油價格上漲引起了消費者的強烈共鳴，他們可能會預期通脹將再次加速。

多位美聯(lián)儲官員強調(diào)，利率將在“一段時間內(nèi)”保持高位。美聯(lián)儲官員表示，為了將通貨膨脹降低到2%的目標，貨幣政策需要在“一段時間內(nèi)”保持緊縮。盡管官員們對這一說法表示一致，但對今年是否再次加息仍存在爭議。美聯(lián)儲理事鮑曼在周一的一個銀行會議上準備的發(fā)言中表示：“如果新數(shù)據(jù)顯示通貨膨脹的進展已經(jīng)停滯或過于緩慢，無法及時將通貨膨脹降至2%，我仍然愿意支持在未來的會議上提高聯(lián)邦基金利率?！彼a充指出，盡管已取得了相當大的進展，但“通貨膨脹仍然過高，我預計(美聯(lián)儲)可能需要進一步提高利率，并在一段時間內(nèi)保持它們在一個緊縮的水平?！?/p>

“Higher for longer”背景下美股走勢如何?大摩美銀各持不同觀點。面對利率將在更長時間內(nèi)保持在高位的現(xiàn)實，美國股市能否延續(xù)今年的漲勢，兩位華爾街最著名的美國股票策略師在近日分別給出了不同的意見。堅定看空股市的摩根士丹利策略師Michael Wilson表示，實際利率和股票回報率之間的相關(guān)性已進一步降至負值，這一跡象表明，利率已再次成為股市表現(xiàn)的決定因素。然而，美國銀行的Savita Subramanian認為，如果利率保持在高位，股市仍能蓬勃發(fā)展。曾正確預測2022年股市崩盤，但未能預測今年反彈的Wilson在10月1日給客戶的一份報告中寫道：“自7月中旬以來，股市經(jīng)歷了明顯的特征變化?！?/p>

美債收益率持續(xù)飆升，“債券衛(wèi)士”即將重出江湖?華爾街一些知名人士認為，考慮到最近的經(jīng)濟數(shù)據(jù)和美聯(lián)儲的政策，美國國債的下跌幅度過大，表明這是由對美國赤字不斷膨脹的擔憂所驅(qū)動的。周一，基準美國國債收益率躍升至16年來的最高水平，延續(xù)了自5月份以來的上升趨勢。摩根大通認為，最新的飆升表明，美國國債已經(jīng)脫離了其基本面驅(qū)動因素。經(jīng)濟學家Ed Yardeni稱，這一走勢表明，人們對財政政策制定者的所作所為越來越感到擔憂。這種擔憂一直是債券衛(wèi)士(Bond Vigilantes，形容的是那些一心想通過拋售債券推高市場利率，來迫使政府重整財政秩序的投資者)的進場提示。

澳洲聯(lián)儲連續(xù)第四次暫停加息，新任主席布洛克仍維持緊縮傾向。周二，澳洲聯(lián)儲將利率維持在4.10%不變，為連續(xù)第四次暫停加息，符合市場預期，此次亦是布洛克接任主席后的首次會議。在政策聲明中，布洛克稱“可能需要進一步收緊貨幣政策”，暫停加息將為評估加息影響提供時間，但這將繼續(xù)取決于數(shù)據(jù)和不斷變化的風險評估。政策制定者認為，澳大利亞的通脹已經(jīng)達到峰值，但他們?nèi)詫⒉扇”匾胧┮詫崿F(xiàn)通脹目標。值得一提的是，布洛克強調(diào)了經(jīng)濟前景的“重大不確定性”，例如，服務價格通脹在海外出人意料地持續(xù)存在，澳大利亞也可能出現(xiàn)同樣的情況等。

個股消息

市值蒸發(fā)逾700億美元!臺積電(TSM.US)“熊途”恐遠未結(jié)束。自6月中旬以來，臺積電股價跌幅已經(jīng)超過了亞洲任何其他公司，原因是投資者正準備應對芯片行業(yè)的長期疲軟。臺積電的跌勢似乎仍未結(jié)束。由于對宏觀環(huán)境和全球消費電子產(chǎn)品需求疲軟的擔憂，臺積電股價自6月高點以來下跌了10%，市值蒸發(fā)了720億美元。并且，近幾個月來，隨著交易員推高看跌合約，波動率偏差持續(xù)上升，這表明臺積電股價將進一步下跌。這家全球最大的代工芯片制造商的股價在去年10月至今年6月期間一度上漲60%，這要歸功于全球?qū)θ斯ぶ悄芟嚓P(guān)領域的狂熱。

傳波音(BA.US)計劃在2025年7月將737機型月產(chǎn)量提高至至少57架的創(chuàng)紀錄水平。據(jù)兩名知情人士透露，波音(BA.US)計劃在2025年7月將其最暢銷的737窄體客機的產(chǎn)量提高到每月至少57架的創(chuàng)紀錄水平，這反映了訂單的增加以及該公司在737 MAX危機后的復蘇。這一目標將達到這家飛機制造商幾年前未實現(xiàn)的目標。2019年，737 MAX系列因兩起致命的飛機失事而在全球范圍內(nèi)停飛。隨著航空旅行和飛機銷售的反彈，波音及其歐洲競爭對手空客(EADSY.US)都制定了雄心勃勃的增長目標，空客生產(chǎn)需求旺盛的單通道飛機的速度甚至超過了波音。知情人士表示，波音在其供應商主計劃的最新版本中制定了該計劃，該計劃在9月中旬得到了波音的重申。

Visa(V.US)推出1億美元生成式AI風險投資計劃。Visa(V.US)公布了一項1億美元的計劃，投資于專注于生成式人工智能的公司。自1993年以來，該公司自稱是在全球支付中使用人工智能的先驅(qū)。周一，該公司在一份聲明中表示，其目標是那些有可能塑造未來商業(yè)運作方式的企業(yè)。目前，Visa的市場估值為4830億美元，是美國金融巨頭之一，該公司急于在業(yè)務中利用新一代人工智能，同時也在與企業(yè)家進行早期接觸。生成式人工智能利用大型數(shù)據(jù)集快速獲取新技能的能力，激發(fā)了人們對其協(xié)助人類目前從事的各種工作的潛力的興奮。但新系統(tǒng)也將迫使現(xiàn)有行業(yè)迅速適應。

放射性制藥公司Point Biopharma(PNT.US)盤前暴漲近85%!被禮來(LLY.US)以14億美元收購。禮來表示，將以每股12.50美元、總計約14億美元的價格收購放射性制藥公司Point Biopharma。受此消息提振，截至發(fā)稿，Point Biopharma周二美股盤前暴漲近85%，報12.34美元。該交易已得到兩家公司董事會的批準，預計將于今年年底完成。資料顯示，Point Biopharma成立于2019年，該公司專注于用于治療癌癥的下一代放射性藥物的開發(fā)和商業(yè)化該公司還擁有大型放射性配體制造園區(qū)和放射性配體研發(fā)平臺。禮來希望通過收購Point Biopharma將其腫瘤學業(yè)務拓展到下一代放射性配體療法。

重要經(jīng)濟數(shù)據(jù)和事件預告

北京時間20:30：2024年FOMC票委、亞特蘭大聯(lián)儲主席博斯蒂克就2024年經(jīng)濟展望發(fā)表講話。

北京時間22:00：美國8月JOLTs職位空缺(萬)。

次日北京時間凌晨04:00：美國截至9月29日當周API原油庫存變動(萬桶)。