港股概念追蹤 | 支持擴大餐飲服務消費 龍頭海底撈(06862)業(yè)績超預期 餐飲板塊回升動力仍存(附概念股)

智通財經(jīng)APP獲悉，7月31日，港股餐飲股爆發(fā)，截至發(fā)稿，海底撈(06862)漲14.22%，呷哺呷哺(00520)漲8.75%，特海國際(09658)漲7.97%，九毛九(09922)漲6.32%，海倫司(09869)漲5.66%。消息面上，國務院辦公廳轉(zhuǎn)發(fā)國家發(fā)展改革委關于恢復和擴大消費措施的通知。其中提出，擴大餐飲服務消費。倡導健康餐飲消費、反對餐飲浪費，支持各地舉辦美食節(jié)，打造特色美食街區(qū)，開展餐飲促消費活動。因地制宜優(yōu)化餐飲場所延長營業(yè)時間相關規(guī)定。培育“種養(yǎng)殖基地+中央廚房+冷鏈物流+餐飲門店”模式，挖掘預制菜市場潛力，加快推進預制菜基地建設，充分體現(xiàn)安全、營養(yǎng)、健康的原則，提升餐飲質(zhì)量和配送標準化水平。

今年以來，餐飲業(yè)加快恢復向好、持續(xù)激發(fā)活力，為恢復和擴大消費提供了有力支撐。國家統(tǒng)計局發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，2023年上半年全國餐飲收入24329億元，同比增長21.4%，成為前六個月反彈最大的消費品類。6月份，全國餐飲收入4371億元，同比增長16.1%;限額以上單位餐飲收入1134億元，同比增長15.4%。

從上半年餐飲企業(yè)注冊數(shù)量來看，餐飲業(yè)也呈現(xiàn)出強勢復蘇態(tài)勢。天眼查數(shù)據(jù)顯示，1—6月餐飲業(yè)新增注冊企業(yè)167.6萬余家，與2022年同期相比上升23.4%。其中，北京市1—6月餐飲業(yè)新增注冊企業(yè)7610余家，與2022年同期相比上升63%。

專家表示，餐飲業(yè)收入占社會消費品零售總額比重連續(xù)10年超過10%，表明餐飲市場依然保持長期向好的基本面。隨著擴大消費政策推動、旅游市場持續(xù)復蘇，餐飲市場將不斷回暖。

首創(chuàng)證券指出，整體來看，23H1疫后消費需求整體呈穩(wěn)步修復態(tài)勢，其中餐飲消費迎疫后快速反彈，展望23H2，餐飲服務類消費仍有持續(xù)回升動力。

政策助力餐飲業(yè)復蘇 消費活力加速回歸

受益于一系列促消費政策以及線下消費場景的恢復，餐飲行業(yè)持續(xù)回暖。工信部等11部門聯(lián)合發(fā)布關于培育傳統(tǒng)優(yōu)勢食品產(chǎn)區(qū)和地方特色食品產(chǎn)業(yè)的指導意見，其中提出，積極將地方特色食品消費元素嵌入夜間經(jīng)濟、特色餐飲集聚區(qū)、大型商業(yè)綜合體等消費場景和載體，這也被業(yè)內(nèi)視為政策進一步鼓勵夜間經(jīng)濟發(fā)展，也將成為促消費的新發(fā)力點。

3月，“中華美食薈”活動啟動，各地積極響應，開展多項活動提升消費。比如，北京、天津、河北聯(lián)動開啟京津冀消費季;上海開展“全年樂享全民盛惠”活動;湖北“春潮涌動煥新季”開展300余場消費促進活動。此外，各地還進一步發(fā)布政策支持餐飲企業(yè)發(fā)展，杭州繼續(xù)放寬外擺條件，廣州鼓勵餐飲企業(yè)開展夜間延時服務。

中國食品產(chǎn)業(yè)分析師朱丹蓬表示，整個餐飲行業(yè)呈現(xiàn)高速增長、高速擴容態(tài)勢，隨著持續(xù)爆量，今年餐飲行業(yè)收入有望超過2019年創(chuàng)下的4.67萬億元歷史最高水平。

此外，為進一步提振消費活力，6月份以來，成都、泉州、承德等地的政府部門聯(lián)合美團，通過發(fā)放消費券、開展主題營銷等各類促消費活動助燃夏季消費體驗。

美團研究院副院長厲基巍認為，消費者不斷高漲的消費熱情有助于進一步擴大內(nèi)需，持續(xù)激發(fā)消費潛力，助力國內(nèi)經(jīng)濟向好向穩(wěn)發(fā)展。一方面，隨著旅游市場的復蘇，餐飲業(yè)熱度將持續(xù)上升;另一方面，隨著各地夜經(jīng)濟的開展，本地消費者的消費潛力也將進一步釋放。

多家上市公司上半年業(yè)績扎堆預喜

7月30日晚間，海底撈發(fā)布盈喜公告，預計截至2023年6月30日止6個月的持續(xù)經(jīng)營業(yè)務收入將不低于人民幣188億元，增加比例不低于23.7%;由于翻臺率提升，內(nèi)部管理及營運改善，餐廳經(jīng)營效率提升。預計將取得持續(xù)經(jīng)營業(yè)務凈利潤不低于人民幣22億元。大摩表示，預計公司下半年收入將持續(xù)復蘇，并提供更多盈利警喜及股價上行空間。

7月25日晚間，九毛九發(fā)布盈喜公告，公司預計2023年前六月實現(xiàn)收入約28.8億元(人民幣，單位下同)，同比增幅約為51.7%。同期，九毛九的歸母凈利潤不少于2.2億元，同比增加不低于281.3%;對應歸母凈利率為7.6%，同比提升不低于4.6%，且較19H1歸母凈利率提升不低于0.1%。

7月21日，海倫司發(fā)盈喜公告，預計6月止六個月凈利潤約1.55億至1.6億人民幣，上年同期虧損3.04億人民幣，實現(xiàn)扭虧為盈。主要是旗下酒館門店的客流量逐漸回升，門店經(jīng)營表現(xiàn)好轉(zhuǎn);及持續(xù)優(yōu)化產(chǎn)品成本以及規(guī)模效應帶動毛利率上升。

中金公司在研報中指出，今年以來，國內(nèi)餐飲和酒店領域觀察到性價比路線品類及品牌恢復相對領先的趨勢，而海外疫后也同樣有此規(guī)律(日本和美國快餐業(yè)態(tài)恢復領先于正餐等其他業(yè)態(tài))。同時，餐飲龍頭仍能憑借更優(yōu)的產(chǎn)品力、運營力、品牌力持續(xù)擴店、提升市場份額;此外疫情期間龍頭積極降本增效，部分費用率優(yōu)化有望持續(xù)，進而提升整體盈利能力。

相關概念股：

美團-W(03690)：中國領先的生活服務電商平臺，公司擁有美團、大眾點評、美團外賣等消費者熟知App，服務涵蓋餐飲、外賣、生鮮零售、打車、共享單車、酒店旅游、電影、休閑娛樂等 200 多個品類，業(yè)務覆蓋全國2800個縣區(qū)市。

海底撈(06862)：7月30日晚間，該公司發(fā)布正面盈利預告。截至2023年6月30日，海底撈來自持續(xù)經(jīng)營業(yè)務的收入預計不少于188億元，較上年同期增幅超過23.7%;持續(xù)經(jīng)營業(yè)務凈利潤預計超22億元。

九毛九(09922)：7月25日，該公司發(fā)布正面盈利預告。預告顯示，今年上半年，公司預計收入約28.8億元，同比增長約51.7%;股東應占溢利不少于2.2億元，同比增幅不低于281.3%。

達勢股份(01405)：達公司是達美樂比薩在中國大陸、中國香港特別行政區(qū)和中國澳門特別行政區(qū)的獨家總特許經(jīng)營商。按2022年的銷售收入計，達勢股份是中國前五大比薩品牌中增長最快的公司，也是中國第三大比薩公司。