大行對重農(nóng)行(03618)最新評級 目標價最高看7元

智通財經(jīng)APP獲悉，重慶農(nóng)村商業(yè)銀行(03618)今日早市股價造好，該行昨日(31日)收市后公布截至9月底首三季業(yè)績，凈利潤同比升10.4%至69.08億元人民幣，期內(nèi)營業(yè)收入同比升8.5%，當中凈利息收入同比升8.7%。年化凈利息收益率同比降17個基點至2.61%。截至9月底不良貸款率0.97%，較上年底升0.01個百分點；核心一級資本充足率10.45%，較上年底升0.6個百分點。

重農(nóng)行第三季純利23.14億人民幣，同比升11.3%，期內(nèi)營業(yè)收入61.02億人民幣，同比升17.8%。

高盛稱，重農(nóng)行首九個月業(yè)績符預期，資產(chǎn)質(zhì)素已穩(wěn)定，預計未來季度會有改善，又預期在同業(yè)流動性緊張下，重農(nóng)行將繼續(xù)受惠于強勁存款基礎，成為同業(yè)流動性提供者。該行認為，重農(nóng)行第三季度凈利息收益率按季升10個基點，顯示資產(chǎn)負債表利用效率提升，資產(chǎn)負債表質(zhì)素也持續(xù)改善。該行給予重農(nóng)行“買入”評級，目標價7元。

但交銀國際認為，重農(nóng)行第三季不良貸款32.2億人民幣，按季升2.7%，增速較前兩季略放緩，不良貸款率0.97%，按季持平，而第三季度單季不良凈生成率按季有所上升；重慶地區(qū)資產(chǎn)質(zhì)量改善趨勢時間上有滯后，重農(nóng)行資產(chǎn)質(zhì)量尚未體現(xiàn)明確的改善趨勢。該行維持對其“中性”的投資評級，將目標價由6.59元降至6元，此相當于預測今年市賬率0.8倍。

智通財經(jīng)APP最新綜合6間大行對重慶農(nóng)村商業(yè)銀行投資評級及目標價如下表：