蘋果(APPL.US)正“背棄”曾經(jīng)的戰(zhàn)友們

2022年在美聯(lián)儲的加息沖擊下，號稱長牛的美股也禁不住流動性的壓力，表現(xiàn)低迷。特別是以科技股為龍頭的納斯達克，罕見跑輸以金融周期為主要權(quán)重的道瓊斯。

納指的低迷一方面有資金面的原因，高估值的科技股對流動性更為敏感。另方面，科技巨頭自身的業(yè)績壓力也愈發(fā)明顯。在流量見頂?shù)幕A上，已經(jīng)很難再尋找新的增長點。所以騰訊的小馬哥在年底大會上也示意，不要再忽悠他買量的故事了。而且即便強如騰訊，在業(yè)績壓力下，也開始打起了微信的算盤。

除了業(yè)績壓力外，監(jiān)管處罰恐怕是2022年科技巨頭直面的新挑戰(zhàn)?！?022年科技巨頭被罰得有多“慘”?》指出2022年谷歌的罰款就接近10億，Meta8億，蘋果等具體更是有多起大額罰款懸而未決。

特別是2022年全球經(jīng)濟低迷的背景下，能源巨頭、互聯(lián)網(wǎng)巨頭成為了“重點關照”對象。在財報劫、監(jiān)管壓力、美元升值等一系列壓了下，科技巨頭的日子也并不好過，科技業(yè)也因此成為了裁員的重災區(qū)。

除了裁員以期減少成本之外，科技巨頭也紛紛縮減戰(zhàn)線，把投入期的業(yè)務紛紛暫停。但有一個除外，那就是蘋果。

互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的快速發(fā)展的基石就是當年iphone的發(fā)布，所以在美團登陸港交所時，王興在演講中感謝了員工，外賣騎手，投資人，還特別提到感謝喬布斯，他稱如果沒有智能手機，沒有移動互聯(lián)網(wǎng)，就沒有美團點評現(xiàn)在的一切。

但客觀而言，互聯(lián)網(wǎng)是整個生態(tài)，iphone的成功也離不開其他巨頭的投入，比如互聯(lián)網(wǎng)電商、互聯(lián)網(wǎng)社交，甚至整個iphone的供應鏈，彼此是相輔相成的。

不過整體互聯(lián)網(wǎng)流量的基本盤已經(jīng)見頂，智能手機銷量增長低迷。根據(jù)數(shù)據(jù)調(diào)研機構(gòu)Counterpoint發(fā)布的2022年第三季度全球智能手機銷量統(tǒng)計數(shù)據(jù)，當季全球智能手機市場出貨量達到3.01億臺，但同比下降了12%。

從品牌方面來看，蘋果是前五大智能手機品牌唯一一個實現(xiàn)同比增長的。即便如此蘋果也罕見在春節(jié)開啟促銷，要知道傳統(tǒng)意義上，春節(jié)禮品市場也是iphone的消費旺季。

除了增加促銷外，蘋果更重要的決策就是向產(chǎn)業(yè)鏈衍生，原來“戰(zhàn)友們”干的業(yè)務，變成蘋果自己干。

先是放棄intel芯片，后是準備在2024年底或2025年初推出自己的首款蜂窩調(diào)制解調(diào)器芯片，從而代替的芯片，然后顯示部件也準備自己設計，以期擺脫對三星等依賴，而蘋果是這些供應商的主要客戶。蘋果是博通的第一大客戶，上一財年為其貢獻了大約20%的收入，總額接近70億美元。高通則有22%的年收入來自蘋果，總額接近100億美元。

蘋果除了臺積電，貌似誰都可以拋棄。

另方面，在業(yè)務層面，蘋果持續(xù)進軍廣告業(yè)務，也計劃推出VR等設備，這讓納指的巨頭Meta、谷歌都壓力山大。蘋果站在其他巨頭身上，“卷”崩納指就支出，納指的幾個大權(quán)重，由于廣告業(yè)務占比高，跌幅明顯高于蘋果。

本文選自：華爾街見聞。智通財經(jīng)編輯：張計偉。