概念追蹤 | 醫(yī)療行業(yè)信創(chuàng)即將“拉開序幕” 機(jī)構(gòu)：醫(yī)療信息化集中度將穩(wěn)步提升(附概念股)

智通財(cái)經(jīng)APP獲悉，11月9日晚間，國家衛(wèi)健委印發(fā)“十四五”全民健康信息化規(guī)劃的通知，到2025年，初步建設(shè)形成統(tǒng)一權(quán)威、互聯(lián)互通的全民健康信息平臺支撐保障體系，基本實(shí)現(xiàn)公立醫(yī)療衛(wèi)生機(jī)構(gòu)與全民健康信息平臺聯(lián)通全覆蓋。華安證券表示，此文件提出的多維度信息化建設(shè)如全民健康信息平臺、互聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)療健康等，有望給醫(yī)療IT廠商帶來業(yè)務(wù)增量。相關(guān)標(biāo)的：東軟集團(tuán)(600718.SH)、衛(wèi)寧健康(300253.SZ)、創(chuàng)業(yè)慧康(300451.SZ)、久遠(yuǎn)銀海(002777.SZ)。

通知中還指出，要加速推進(jìn)高速泛在、云網(wǎng)融合、智能敏捷、集約共享、安全可控的全民健康信息化基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。依托國家電子政務(wù)外網(wǎng)、互聯(lián)網(wǎng)、光纖寬帶、虛擬專線和5G等網(wǎng)絡(luò)建設(shè)完善衛(wèi)生健康行業(yè)網(wǎng)。全民健康信息化統(tǒng)籌管理能力明顯增強(qiáng)，全國醫(yī)療衛(wèi)生機(jī)構(gòu)互通共享取得標(biāo)志性進(jìn)展，二級以上醫(yī)院基本實(shí)現(xiàn)院內(nèi)醫(yī)療服務(wù)信息互通共享，三級醫(yī)院實(shí)現(xiàn)核心信息全國互通共享。全員人口信息、居民電子健康檔案、電子病歷和基礎(chǔ)資源等數(shù)據(jù)庫更加完善。

值得注意的是，智慧醫(yī)療數(shù)據(jù)化、標(biāo)準(zhǔn)化和智能化的管理，有效的提升了醫(yī)院服務(wù)管理智能化、精細(xì)化水平，因此得到國家大力支持和推廣。據(jù)IDC統(tǒng)計(jì)，2021年我國醫(yī)療行業(yè)IT支出高達(dá)712億元，預(yù)計(jì)到2024年市場規(guī)模增長至1010億元，2021至2024年的年復(fù)合增長率為12.36%。隨著醫(yī)療信創(chuàng)的持續(xù)深化，基于windows所開發(fā)的系統(tǒng)有望迎來國產(chǎn)化更迭。

從近期的訂單層面來看，醫(yī)療信息化板塊千萬級訂單強(qiáng)勁。數(shù)據(jù)顯示，2022年1-9月，頭部企業(yè)共中標(biāo)醫(yī)院訂單39.4億元，同比上升22.08%；公共衛(wèi)生訂單則中標(biāo)9.98億元，同比降低45.01%。

醫(yī)療信息化行業(yè)目前缺乏行業(yè)統(tǒng)一的數(shù)據(jù)標(biāo)準(zhǔn)，因而各個系統(tǒng)各個應(yīng)用之間互不連通。分析人士表示，市場亟需出現(xiàn)一個醫(yī)療領(lǐng)域的“安卓系統(tǒng)”，為醫(yī)療領(lǐng)域的軟件和能力提供集開發(fā)、管理、市場于一體的開放平臺，融入醫(yī)療產(chǎn)業(yè)生態(tài)，更好地滿足醫(yī)院客戶需求。換言之，標(biāo)準(zhǔn)開放的平臺將是決定新一代醫(yī)院信息管理系統(tǒng)能走得長遠(yuǎn)的重要標(biāo)志。

國聯(lián)證券指出，當(dāng)前醫(yī)療信息化行業(yè)集中度不高，2020年我國醫(yī)院核心管理系統(tǒng)廠商CR5市場份額約為34.1%，電子病歷系統(tǒng)CR5市場份額約為58.5%。行業(yè)頭部企業(yè)憑借較強(qiáng)的營銷、研發(fā)和服務(wù)能力不斷跑馬圈地，大額訂單比例不斷增加。隨著行業(yè)信創(chuàng)的逐步推進(jìn)，預(yù)計(jì)醫(yī)療信息化行業(yè)的集中度有望進(jìn)一步提升。

東方證券認(rèn)為，信創(chuàng)等領(lǐng)域未來將迎來更進(jìn)一步的政策驅(qū)動，醫(yī)療IT建設(shè)有望加速。分析師認(rèn)為未來三年，信創(chuàng)將是貫穿整個計(jì)算機(jī)行業(yè)的主線，其可以將醫(yī)療IT、管理軟件、金融IT、網(wǎng)絡(luò)安全等賽道全部串聯(lián)。

民生證券表示，醫(yī)療作為民生大計(jì)，在政策的推動與醫(yī)療機(jī)構(gòu)數(shù)字化轉(zhuǎn)型等趨勢下，行業(yè)龍頭與格局已初步形成。伴隨醫(yī)療信息化行業(yè)集中度將穩(wěn)步提升，行業(yè)龍頭也有望實(shí)現(xiàn)更長期地成長。如今，隨著國家數(shù)據(jù)安全部署的進(jìn)一步深化，各地區(qū)衛(wèi)生健康行業(yè)將積極響應(yīng)號召，醫(yī)療行業(yè)信創(chuàng)或?qū)⒂诮诶_序幕。

相關(guān)概念股：

東軟集團(tuán)(600718.SH)：為國內(nèi)首家上市的軟件公司，公司連續(xù)10年保持醫(yī)療IT解決方案市場份額第一。公司的RealOne Suite為大型醫(yī)療機(jī)構(gòu)提供“一站式”的解決方案，產(chǎn)品主要包括醫(yī)院信息系統(tǒng)HIS、電子病歷系統(tǒng)EMR等，覆蓋近600家三級醫(yī)院。

衛(wèi)寧健康(300253.SZ)：為醫(yī)療衛(wèi)生領(lǐng)域的信息化管理解決方案的龍頭供應(yīng)商。深耕醫(yī)療IT行業(yè)近30年，形成了傳統(tǒng)業(yè)務(wù)+創(chuàng)新業(yè)務(wù)的全面布局，通過內(nèi)生和外延率先完成全國化布局，服務(wù)6000余家醫(yī)療衛(wèi)生機(jī)構(gòu)。目前，公司積極通過產(chǎn)品變革引領(lǐng)醫(yī)療IT行業(yè)發(fā)展，率先推出云化中臺架構(gòu)產(chǎn)品WiNEX并提出云化戰(zhàn)略，尋求經(jīng)營質(zhì)量和效率提升。

創(chuàng)業(yè)慧康(300451.SZ)：已基本完成核心應(yīng)用軟件對國產(chǎn)主流生態(tài)環(huán)境的適配，業(yè)務(wù)網(wǎng)布局完善，存量用戶眾多。創(chuàng)業(yè)智慧醫(yī)衛(wèi)基礎(chǔ)操作系統(tǒng)作為新一代的數(shù)字基座，在信創(chuàng)推進(jìn)過程中，可以更便捷地適配不同的基礎(chǔ)硬件和基礎(chǔ)軟件，進(jìn)行平穩(wěn)、安全、無感的應(yīng)用遷移。公司與飛利浦的合作進(jìn)程加速，新一代Ctasy產(chǎn)品將于2023年下半年推出，綜合競爭力再得強(qiáng)化。

久遠(yuǎn)銀海(002777.SZ)：是中國西部最大的行業(yè)應(yīng)用軟件企業(yè)，國內(nèi)醫(yī)療信息化和數(shù)字政務(wù)領(lǐng)軍企業(yè)。公司與信創(chuàng)基礎(chǔ)軟硬件領(lǐng)域的主流企業(yè)進(jìn)行合作，在醫(yī)療醫(yī)保、數(shù)字政務(wù)、智慧城市等關(guān)鍵民生領(lǐng)域持續(xù)為客戶提供的信創(chuàng)解決方案和服務(wù)。參與承建國家醫(yī)保信息平臺和22個省份醫(yī)保信息平臺項(xiàng)目，其中10個省份為核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)。