甲骨文(ORCL.US)緊抓信貸市場回暖時(shí)機(jī)，發(fā)行70億美元債券為收購籌資

智通財(cái)經(jīng)APP獲悉，云軟件巨頭甲骨文(ORCL.US)正努力抓住信貸市場復(fù)蘇機(jī)遇，發(fā)行高達(dá)70億美元債券，為完成收購醫(yī)療記錄系統(tǒng)供應(yīng)商塞納(Cerner Corp)提供資金。據(jù)知情人士透露，這家軟件制造商出售的債券多達(dá)四部分。該知情人士稱，期限最長的30年期債券的收益率較同期美債收益率高出2.55個(gè)百分點(diǎn)，此前發(fā)行討論中一度高達(dá)約3.1個(gè)百分點(diǎn)。

甲骨文宣布，在發(fā)行債券的同時(shí)，還將此前44億美元的定期貸款增加了13億美元。根據(jù)一份文件，新增收益將有助償還用于收購塞納的過橋貸款(bridge loan)。

五大交易——2022年發(fā)行的五大投資級債券

甲骨文收購塞納的最初資金來自銀行提供的157億美元的過橋貸款債務(wù)。這類債務(wù)通常會(huì)再融資為長期債券和貸款。甲骨文后來通過一項(xiàng)定期貸款協(xié)議借入了約44億美元，用來減少過橋貸款融資。

債券出售所得將用于提前償還過橋貸款協(xié)議下的借款。加上債券出售和定期貸款的額外收益，還有大約30億美元的過橋貸款可以籌集到債券市場。

總部位于得克薩斯州奧斯汀的甲骨文最初在去年12月同意以280億美元的金額收購塞納，這筆全現(xiàn)金交易將擴(kuò)大其在醫(yī)療保健行業(yè)的客戶群，并增強(qiáng)其云計(jì)算和數(shù)據(jù)庫業(yè)務(wù)。

Amerant投資公司負(fù)責(zé)固定收益的副總裁Baylor Lancaster-Samuel表示:“甲骨文今天的交易已經(jīng)被期待了好幾個(gè)月，盡管甲骨文是一家非常不注意保持其信用評級的公司，但我們預(yù)計(jì)買方會(huì)積極參與?！?/p>

她強(qiáng)調(diào):“就在2020年，甲骨文還被評為高A級，而隨著與塞納的交易，甲骨文可能會(huì)被評為投資級別最低的BBB級。”

據(jù)了解，惠譽(yù)國際評級周一將甲骨文的評級從BBB+下調(diào)至BBB。該機(jī)構(gòu)和標(biāo)普全球評級(S&P Global Ratings)一樣，往往對新發(fā)行的無擔(dān)保債券的評級為BBB。

知情人士還表示，花旗集團(tuán)、美國銀行、高盛集團(tuán)、匯豐控股以及摩根大通負(fù)責(zé)管理甲骨文的債券發(fā)行。

甲骨文是周一發(fā)行投資級債券的15家公司之一，這是自9月的勞工節(jié)后幾天以來信貸市場交易數(shù)量最多的一天。

企業(yè)一直在利用最近幾周信貸市場波動(dòng)性緩解的機(jī)會(huì)，推出新的債券交易。上周，幾家銀行利用這一窗口出售了一些風(fēng)險(xiǎn)最高的收購債務(wù)。

上周五，來自加拿大的Open Text Corp.啟動(dòng)了一筆約31億美元的杠桿貸款，為其收購英國軟件公司Micro Focus International Plc提供資金。同周早些時(shí)候，多家銀行發(fā)行了24億美元債券，為阿波羅全球管理公司收購汽車零部件制造商天納克公司Tenneco Inc.的交易進(jìn)行融資。