天風證券：予中煙香港(06055)“買入”評級 巴西業(yè)務并表增強整體競爭力

智通財經(jīng)APP獲悉，天風證券發(fā)布研究報告稱，予中煙香港(06055)“買入”評級，因巴西業(yè)務主體完成并表，預計2022/23/24年營收為114.57/150.11/197.95億港元;凈利潤為4.96/6.78/9.22億港元。公司背靠中煙集團、壁壘優(yōu)勢顯著，為目前旗下唯一國際業(yè)務平臺，具有稀缺性，有望成為中國煙草行業(yè)發(fā)展與變革的直接受益者。

該行認為，隨著疫情逐步得到控制，公司各業(yè)務板塊或?qū)⒗^續(xù)穩(wěn)中向好實現(xiàn)高質(zhì)量增長。同時公司于去年11月完成對中煙巴西的收購事項，進一步拓展深化產(chǎn)業(yè)鏈布局，增強整體議價能力及盈利能力。中煙香港有望在未來繼續(xù)探索產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)整合機遇，包括收購海外煙草制品營運實體、上游煙葉類產(chǎn)品生產(chǎn)及加工實體等。