A股午評(píng) | 滬指探底回升微跌 科創(chuàng)50跌近2% 光伏等高位賽道股集體調(diào)整

周五滬指開盤后窄幅震蕩，創(chuàng)業(yè)板指迎來調(diào)整，科創(chuàng)50一度跌超2%。截止午間收盤，兩市雙雙走低，滬指跌0.01%報(bào)3277.13點(diǎn)，成交2756億元；深成指跌0.39%報(bào)12468.41點(diǎn)，成交4178億元。創(chuàng)業(yè)板指下跌0.35%，報(bào)2765.99點(diǎn)?？苿?chuàng)50跌近2%。

盤面上，光伏TOPCon電池、培育鉆石等板塊回調(diào)，天合光能跌超10%，中兵紅箭、黃河旋風(fēng)等紛紛走低。減速器、一體化壓鑄表現(xiàn)不佳。逆勢上漲板塊方面，游戲、手游概念強(qiáng)勢，雞肉概念、教育、豬肉等領(lǐng)漲，低位的題材板塊集體活躍。長春高新重挫逾8%，昨日尾盤閃崩，公司回應(yīng)集采傳聞。

總體上個(gè)股跌多漲少，兩市上漲2044家，下跌2537家，190家漲幅持平。

資金動(dòng)向

從資金動(dòng)向來看，外資半日買入30億；主力資金凈流入股份制銀行Ⅱ、養(yǎng)殖業(yè)、通信服務(wù)、房地產(chǎn)開發(fā)、游戲Ⅱ等行業(yè)；資金凈流出光伏設(shè)備、汽車零部件、電池、乘用車、半導(dǎo)體等行業(yè)。

要聞回顧

1、工信部：機(jī)器人行業(yè)上半年已披露融資金額超50億元

8月19日上午，工信部副部長辛國斌在2022世界機(jī)器人大會(huì)上表示，我國機(jī)器人產(chǎn)業(yè)融資持續(xù)活躍，機(jī)器人領(lǐng)域逐步形成了產(chǎn)業(yè)和資本聯(lián)動(dòng)發(fā)展的格局。據(jù)統(tǒng)計(jì)，2022年上半年，中國機(jī)器人行業(yè)已披露融資金額超過50億元。核心零部件、協(xié)作機(jī)器人、手術(shù)機(jī)器人等領(lǐng)域成為社會(huì)資本關(guān)注熱點(diǎn)，助推一批初創(chuàng)科技企業(yè)邁上發(fā)展快車道。

2、報(bào)告：國內(nèi)游戲7月收入208億元 同比下降15%

伽馬數(shù)據(jù)發(fā)布《2022年7月游戲產(chǎn)業(yè)報(bào)告》，2022年7月，中國游戲市場實(shí)際銷售收入208.08億元，環(huán)比下降7.14%，同比下降15.12%。2022年7月，流水測算榜TOP10中，TOP5產(chǎn)品排名不變，新游《暗黑破壞神：不朽》上榜。

后市研判

1、中信建投：VR/AR行業(yè)進(jìn)入發(fā)展拐點(diǎn)，逐步進(jìn)入產(chǎn)業(yè)化發(fā)展快車道

中信建投研報(bào)指出，VR/AR行業(yè)進(jìn)入提速增長階段，逐步進(jìn)入產(chǎn)業(yè)化發(fā)展快車道。一方面VR出貨量明顯加速增長，一方面應(yīng)用生態(tài)逐漸完善，二者相輔相成促進(jìn)行業(yè)進(jìn)入正向循環(huán)。未來C端和B端將會(huì)有更多應(yīng)用場景出現(xiàn)，帶動(dòng)VR/AR產(chǎn)業(yè)鏈迎來爆發(fā)性增長。2020年疫情環(huán)境下VR設(shè)備銷售量增速明顯，國內(nèi)產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)元器件及整機(jī)生產(chǎn)線發(fā)展趨于完備，關(guān)鍵技術(shù)持續(xù)突破帶動(dòng)國內(nèi)市場需求擴(kuò)大。國內(nèi)企業(yè)在VR/AR行業(yè)的研發(fā)項(xiàng)目及資本投入增長明顯，且均形成一定的經(jīng)濟(jì)效應(yīng)，行業(yè)已步入快速增長階段，長期看好VR/AR產(chǎn)業(yè)鏈公司。

2、中金：2025年中性情景下全球折疊屏手機(jī)出貨量有望達(dá)到8000萬臺(tái)

中金研報(bào)預(yù)計(jì)，2025年中性情景下全球折疊屏手機(jī)出貨量有望達(dá)到8000萬臺(tái)。我們認(rèn)為，這一市場規(guī)模的實(shí)現(xiàn)有賴于兩個(gè)先決條件的達(dá)成：1)更多廠商參與折疊屏產(chǎn)品研發(fā)；2)折疊屏手機(jī)價(jià)格的持續(xù)下探。聚焦關(guān)鍵零部件：柔性屏及鉸鏈國產(chǎn)替代進(jìn)行時(shí)。柔性屏幕(UTG和面板)和鉸鏈?zhǔn)钦郫B屏的兩大技術(shù)難點(diǎn)，也是最主要的價(jià)值提升環(huán)節(jié)。我們判斷：1)UTG：綜合性能優(yōu)越，國產(chǎn)廠商布局加速。憑借出色的彎曲、光學(xué)和防刮性能，UTG+CPI/PET膜成為首選的AMOLED屏幕解決方案。國內(nèi)廠商UTG產(chǎn)能擴(kuò)張加速，并且由二次減薄加工向一次成型布局。2)面板：降本需求驅(qū)動(dòng)下，國產(chǎn)廠商發(fā)力屏幕模組制造。目前，國內(nèi)面板廠商越來越多參與到折疊屏產(chǎn)品制造中。我們看好在國內(nèi)廠商技術(shù)成熟和降本需求的趨勢推動(dòng)下，更多的國內(nèi)廠商將參與到折疊屏手機(jī)面板的供應(yīng)中。3)鉸鏈：目前國內(nèi)廠商主要集中在零部件加工。隨著鉸鏈設(shè)計(jì)、加工工藝、材質(zhì)等多方面的技術(shù)創(chuàng)新，我們認(rèn)為國內(nèi)廠商有望向下游實(shí)現(xiàn)組裝環(huán)節(jié)的本土化突破。

3、國泰君安：飛機(jī)大單與大額定增不改長期供需向好邏輯，建議關(guān)注航空逆向時(shí)機(jī)

國泰君安證券指出，航空業(yè)短期春寒作底，中期復(fù)蘇確定，長期前景樂觀。疫情未改需求結(jié)構(gòu)與長期增長動(dòng)能，且空域瓶頸長期存在，航司長期盈利將超預(yù)期上行。提示短期業(yè)績?nèi)詫⒊袎?，且國際放開或仍緩慢。疫情催化短期預(yù)期回歸理性，飛機(jī)大單與大額定增不改長期供需向好邏輯，建議關(guān)注航空逆向時(shí)機(jī)。

本文來自“騰訊自選股”，智通財(cái)經(jīng)編輯：涂廣炳。