集邦咨詢：傳統(tǒng)淡季與晶圓漲價效應(yīng)相抵 第一季晶圓代工產(chǎn)值季增8.2%

智通財經(jīng)APP獲悉，TrendForce集邦咨詢研究顯示，盡管消費性電子需求持續(xù)疲弱，但服務(wù)器、高性能運算、車用與工控等領(lǐng)域產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)性增長需求不減，成為支持中長期晶圓代工成長的關(guān)鍵動能。同時，由于2022年第一季產(chǎn)出大量漲價晶圓，推升該季產(chǎn)值連續(xù)十一季創(chuàng)下新高，達319.6億美元，季增幅8.2%，較前季略為收斂。排名方面，最大變動為合肥晶合集成(Nexchip)超越高塔半導(dǎo)體(Tower)至第九名。

三星受終端需求急凍沖擊，前十大業(yè)者唯一營收下滑

由于臺積電(TSM.US)在去年第四季全面調(diào)漲晶圓價格，該批晶圓主要于2022年第一季產(chǎn)出，加上高性能運算需求持續(xù)旺盛及較佳的外幣匯率助攻，使臺積電本季營收達175.3億美元，季增11.3%。而各制程節(jié)點的營收季增幅普遍都達約10%，又以7/6nm以及16/12nm制程因小幅擴產(chǎn)使成長幅度最高，僅5/4nm制程營收因蘋果(Apple)iPhone 13進入生產(chǎn)備貨淡季影響而有衰退。

由于電視，智能手機等市況萎靡，導(dǎo)致System LSI CIS、驅(qū)動IC等需求減弱，加上4nm擴產(chǎn)與良率改善速度不如預(yù)期，位居第二名的三星(Samsung)成為本季唯一營收負成長晶圓代工廠，營收達53.3億，季減3.9%，市占率也因此下滑至16.3%。聯(lián)電(UMC.US)同樣受惠于漲價晶圓帶動，營收創(chuàng)下22.6億美元，季增6.6%，列居第三名，不過今年聯(lián)電新增產(chǎn)能尚未開出，故各制程營收占比大致與去年第四季相同。

格芯(GlobalFoundries)本季營收達19.4億美元，季增5.0%。由于晶圓出貨量大致與前季持平，成長主因是平均單價調(diào)整與產(chǎn)品組合優(yōu)化，位居第四名。另外，作為美系主要晶圓代工業(yè)者之一，格芯長年協(xié)助生產(chǎn)「美國制造」國安與航天相關(guān)芯片，而近期再度規(guī)劃生產(chǎn)45nm SOI制程產(chǎn)品支持國防航空系統(tǒng)運作，首批生產(chǎn)芯片預(yù)計于2023年開始交付。中芯國際(00981)受惠于近期產(chǎn)能順利開出帶動晶圓出貨量增加，同時產(chǎn)品組合逐步往結(jié)構(gòu)性緊缺產(chǎn)品轉(zhuǎn)移，如消費性PMIC、AMOLED DDI以及工控、車用PMIC、MCU等，帶動營收持續(xù)成長，第一季營收達18.4億美元，季增16.6%，位居第五名。

晶合集成積極擴產(chǎn)擠下高塔半導(dǎo)體，中國大陸三大業(yè)者市占超過10%

第六至第八名依序為華虹集團(HuaHong Group)、力積電(PSMC)、世界先進(VIS)，分別受惠于產(chǎn)能利用率持續(xù)滿載、新產(chǎn)能開出、平均銷售單價及產(chǎn)品組合調(diào)整，營收表現(xiàn)皆有成長。合肥晶合集成第一季營收達4.4億美元，季增26.0%，成長幅度為前十大業(yè)者最高，同時也超越高塔半導(dǎo)體(Tower)躍居第九名，更拉近與第八名世界先進之間的市占差距。據(jù)TrendForce集邦咨詢了解，合肥晶合集成目前以生產(chǎn)0.1Xμm及90nm大尺寸驅(qū)動IC為主，而2022年也將延續(xù)積極擴產(chǎn)的基調(diào)，目標完成N2廠區(qū)產(chǎn)能建置。同時，為降低單一市場景氣下行循環(huán)可能的風險，亦加速開發(fā)TDDI、CIS、MCU與PMIC等多元產(chǎn)品平臺腳步，目前合肥晶合集成已與SmartSens合作成功開發(fā)90nm CIS產(chǎn)品，量產(chǎn)后將能貢獻非驅(qū)動IC營收。

列居第十的高塔則是受惠于工控、車用analog相關(guān)芯片仍相對緊缺，第一季營收成長至4.2億美元，季增2.2%。為延續(xù)在PMIC領(lǐng)域技術(shù)制程優(yōu)勢，近期也積極開拓PMIC技術(shù)應(yīng)用，開發(fā)更高電壓耐受性并有效縮小芯片面積，以供應(yīng)CPU、GPU等高性能運算以及車用、工控電源管理所需。展望第二季晶圓代工市況，TrendForce集邦咨詢預(yù)期，隨著少量晶圓代工產(chǎn)能增加帶動整體出貨成長，將使第二季前十大晶圓代工產(chǎn)值維持成長態(tài)勢，不過，考量消費性終端產(chǎn)品需求持續(xù)不振，加上漲價晶圓貢獻已大致反映在第一季，季增幅將再收斂。