高盛：維持藥明康德(02359)“買入”評級 目標價161港元

智通財經(jīng)APP獲悉，高盛發(fā)布研究報告稱，維持藥明康德(02359)“買入”評級，將2022-24年每股盈利預測微上調(diào)0.7%-0.8%，至每股2.37/2.62/3.59元人民幣，目標價161港元。首季銷售同比增長71.2%，按季增長32.8%，高于該行預期，主要來自于化學業(yè)務強勁增長所推動。撇除來自新冠商業(yè)項目的貢獻，期內(nèi)銷售則同比增長40.7%。

該行表示，雖然投資者對生物技術(shù)研發(fā)資金感到擔憂，但期內(nèi)藥物發(fā)現(xiàn)服務需求仍然強勁，同比增幅達46.6%。受外匯變動影響，首季毛利率同比略降至35.6%。如果疫情可以在4月份基本受控，全年增長指引將保持在65%-70%不變，該行指出疫情雖然帶來營運不確定性，但繼續(xù)看到其基本面穩(wěn)固，以及公司作為全球制藥及生物技術(shù)創(chuàng)新推動者的定位未變。