瑞銀：維持騰訊(00700)“買入”評級 目標(biāo)價降7.1%至650港元

智通財經(jīng)APP獲悉，瑞銀發(fā)布研究報告稱，維持騰訊(00700)“買入”評級，基于監(jiān)管不確定性，相信投資者暫時采取觀望態(tài)度。該行下調(diào)對公司的預(yù)測，以反映相關(guān)風(fēng)險。目標(biāo)價由700港元下調(diào)7.1%至650港元。

報告中稱，公司整體手機游戲收入中，中國以外收入占四分之一，第二季增長29%，對其海外游戲業(yè)務(wù)表現(xiàn)感到鼓舞。此外，小程序取有進展，GMV翻一番。該行認為小程序、短片及搜尋將成為廣告業(yè)務(wù)的主要增長動力。

該行表示，基于監(jiān)管壓力，預(yù)計公司下半年的廣告及手機游戲收入將減少，下調(diào)第三季收入預(yù)測2.8%至1464億元人民幣，并下調(diào)全年預(yù)測1.1%至5774億元人民幣。另預(yù)計公司將繼續(xù)投資游戲及云業(yè)務(wù)，故下調(diào)第三季及全年經(jīng)調(diào)整盈利預(yù)測12.2%及1.8%，目前預(yù)計今年全年經(jīng)調(diào)整盈利增5.3%。