高盛：予中信股份(00267)“中性”評(píng)級(jí) 目標(biāo)價(jià)升至7.3港元

智通財(cái)經(jīng)APP獲悉，高盛發(fā)布研究報(bào)告，將中信股份(00267)目標(biāo)價(jià)由6.7港元升至7.3港元，予“中性”評(píng)級(jí)。

報(bào)告中稱，公司去年純利566億元，撇除出售麥當(dāng)勞內(nèi)地及香港業(yè)務(wù)權(quán)益收益，核心純利同比升1%至542億元，符合該行預(yù)期。如今年1月企業(yè)日摘要所述，公司近月在特定板塊經(jīng)營(yíng)見(jiàn)復(fù)蘇，支持其去年下半年純利同比轉(zhuǎn)升45%，扭轉(zhuǎn)上半年同比跌19%勢(shì)頭。

該行表示，公司大部分純利來(lái)自金融服務(wù)，非金融板塊業(yè)績(jī)好壞參半，特鋼、鐵礦砂及重工業(yè)務(wù)強(qiáng)勁，但旗下鋁合金車輪制造商中信戴卡去年純利跌26%，另工程及建筑業(yè)務(wù)純利也倒退10%。

高盛認(rèn)為，公司末期息38.8港仙，全年共派息48.8港仙，全年同比增5%，意味派息比率維持25%。該行上調(diào)其2021-23年各年每股盈測(cè)17%-19%，以反映業(yè)績(jī)及公司優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)的努力，預(yù)計(jì)今明年純利分別升13%及6%，至分別640億及675億元。