新股消息 | 中國最大線下連鎖酒館海倫司遞表港交所主板

智通財經(jīng)APP獲悉，3月30日，海倫司國際控股有限公司向港交所主板遞交上市申請，中金公司為其獨家保薦人。

招股書顯示，該公司是中國最大的線下連鎖酒館。根據(jù)弗若斯特沙利文，以酒館數(shù)量計，該公司于2018年，2019年及2020年在中國酒館行業(yè)中連續(xù)三年保持規(guī)模最大的市場領導地位。 借助高度標準化且具有極強穿透力的運營模式，該公司的酒館數(shù)量于往績記錄期內(nèi)快速增長。于2018年，2019年及2020年，該公司酒館網(wǎng)絡中的酒館總數(shù)分別為162家，252家及351家，并進一步增加至截至2021年3月22日的372家。截至2020年12月31日，該公司以海倫司品牌的名義一直經(jīng)營酒館，在中國一線、二線及三線及以下城市的Helen’s 酒館數(shù)量分別為56家，200家及94家，分別占對應年份內(nèi)酒館總數(shù)量的16.0%，57.0% 及26.8%。

該公司為顧客提供優(yōu)質(zhì)且極具性價比的產(chǎn)品組合，以自有產(chǎn)品為主，外部產(chǎn)品為輔。目前，該公司所有瓶裝啤酒產(chǎn)品的售價均在人民幣10元╱瓶以內(nèi)，與同行業(yè)同類產(chǎn)品的售價相比具有明顯的競爭力。于2018年、2019年、2020年，該公司自有酒飲銷售收益占總酒飲收益的比例分別為68.4%、64.2%、69.8%。該公司的Helen’s自有酒飲主要包括海倫司扎啤、海倫司精釀、海倫司果啤以及海倫司奶啤等。

于往績記錄期內(nèi)，該公司的Helen’s酒館保持著強勁的財務表現(xiàn)。于2018年， 2019年及2020年，該公司的收益由人民幣1.148億元增至人民幣5.648億元，并進一步增加至人民幣8.179億元，年復合增長率達到166.9%。盡管在2020年上半年， 新冠疫情及有關防控措施對該公司的業(yè)務造成了一定影響。然而在中國大陸疫情得到初步控制后，該公司的業(yè)務迎來了強勁的復蘇。2020年，該公司仍實現(xiàn)新開酒館105家， 2020年的單月收益自4月的人民幣3630萬元持續(xù)增長至12月的人民幣1.396億元，全年收益亦仍實現(xiàn)了44.8%的同比增長。

另外，該公司的同店銷售額由2018年的人民幣1940萬元上升170.0%至2019年的人民幣5230萬元，主要由于(i)該公司管理酒館的中國運營主體于2018年4月20日成立， 故其在2019年的酒館經(jīng)營期大幅高于2018年，及(ii)該公司的自營店自2018年起為增長期，且門店銷售額于2019年隨著品牌影響力提升而顯著增長。該公司的同店銷售額由2019年的人民幣1.471億元降低0.6%至2020年的人民幣1.461億元，主要受疫情影響。