花旗：預(yù)計中國聯(lián)通(00762)第四季收入增長良好 維持“買入”評級

智通財經(jīng)APP獲悉，花旗發(fā)表研究報告，稱中國聯(lián)通(00762)第三季凈利潤同比增10.5%至33億元人民幣，低于市場預(yù)期5.3%，主要是收入略遜預(yù)期。第三季收入增3.9%，上半年增長為3.8%;整體服務(wù)收入增5.2%，上半年增長為4%。季內(nèi)正面的表現(xiàn)包括移動服務(wù)收入改善、固網(wǎng)服務(wù)收入增10.7%，以及工廠互聯(lián)網(wǎng)收入增31.9%。

該行預(yù)期集團第四季收入增長良好，主要由于移動每月每戶平均收入(ARPU)進一步恢復(fù)，以及在5G網(wǎng)絡(luò)加強及工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)發(fā)展勢頭強勁下，促進5G的使用。另外，通過與中國電信(00728)共享5G網(wǎng)絡(luò)帶來成本協(xié)同效應(yīng)，可以改善盈利增長前景。該行維持對其“買入”評級，目標價7.6港元。