新股消息 | 嘀嗒出行遞表港交所 2019年起已實(shí)現(xiàn)盈利

智通財(cái)經(jīng)APP獲悉，據(jù)港交所10月8日披露，嘀嗒出行(以下簡(jiǎn)稱嘀嗒出行或該公司)向港交所遞交主板上市申請(qǐng)，海通國(guó)際和野村為聯(lián)席保薦人。

嘀嗒出行是中國(guó)領(lǐng)先的技術(shù)驅(qū)動(dòng)出行平臺(tái)，采用雙管齊下的策略，通過(guò)順風(fēng)車(chē)平臺(tái)減少私家車(chē)出現(xiàn)空座的浪費(fèi)情況，并通過(guò)智慧出租車(chē)服務(wù)來(lái)改進(jìn)全國(guó)傳統(tǒng)出租車(chē)打車(chē)及管理。

根據(jù)弗若斯特沙利文報(bào)告，按2019年順風(fēng)車(chē)搭乘次數(shù)計(jì)算，該公司經(jīng)營(yíng)著中國(guó)最大的順風(fēng)車(chē)平臺(tái)，占據(jù)66.5%的市場(chǎng)份額。

根據(jù)弗若斯特沙利文報(bào)告，中國(guó)順風(fēng)車(chē)市場(chǎng)的交易總額預(yù)計(jì)將由2019年的人民幣140億元增加至2025年的人民幣1139億元，復(fù)合年增長(zhǎng)率將為41.8%，而按交易總額計(jì)算，預(yù)期2025年順風(fēng)車(chē)的潛在市場(chǎng)總規(guī)模將達(dá)到人民幣5,229億元。

該公司主要通過(guò)向在平臺(tái)上提供順風(fēng)車(chē)搭乘的私家車(chē)主收取服務(wù)費(fèi)產(chǎn)生收益。于2019年8月，該公司通過(guò)向出租車(chē)司機(jī)收取服務(wù)費(fèi)，開(kāi)始在試點(diǎn)城市將該公司的出租車(chē)網(wǎng)約服務(wù)變現(xiàn)。該公司還從廣告及其他服務(wù)產(chǎn)生收益。作為純信息服務(wù)提供商，該公司已取得優(yōu)異的財(cái)務(wù)表現(xiàn)。該公司并無(wú)擁有或租賃車(chē)隊(duì)車(chē)輛，亦不承擔(dān)任何擁車(chē)費(fèi)用。

財(cái)務(wù)狀況

于往績(jī)記錄期間，該公司的業(yè)務(wù)取得增長(zhǎng)。于2017年、2018年及2019年，該公司的收益分別為約4893.5萬(wàn)元、1.17億元和5.8億元人民幣，截至2019年及2020年6月30日止六個(gè)月，該公司的收益分別為1.87億元和3.1億元人民幣。

按經(jīng)調(diào)整利潤(rùn)凈額計(jì)算，該公司自2019年起已實(shí)現(xiàn)盈利。于2019年及截至2020年6月30日止六個(gè)月，該公司的經(jīng)調(diào)整利潤(rùn)凈額分別約為人民幣1.72億元及人民幣150萬(wàn)元，而同期經(jīng)調(diào)整純利率則分別為29.7%及48.6%。

募資用途

該公司目前擬將募得金額用于以下用途：

?用于擴(kuò)大該公司的用戶群及強(qiáng)化營(yíng)銷及推廣舉措，包括(1)拓大該公司的用戶群及增強(qiáng)平臺(tái)的網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)，(2)開(kāi)展線上及線下?tīng)I(yíng)銷及促銷活動(dòng)，以提高該公司品牌及產(chǎn)品的公眾知名度，及(3)于未來(lái)三年招聘約35名銷售及營(yíng)銷人員，以支持該公司的營(yíng)銷戰(zhàn)略；

?用于提升該公司的技術(shù)能力及升級(jí)該公司的安全機(jī)制，包括(1)以有競(jìng)爭(zhēng)力的薪酬吸引、培養(yǎng)及挽留市場(chǎng)技術(shù)、路徑技術(shù)、大數(shù)據(jù)分析及人工智能技術(shù)領(lǐng)域的人才，及(2)升級(jí)該公司順風(fēng)車(chē)服務(wù)、智慧出租車(chē)服務(wù)的安全機(jī)制；

?用于增強(qiáng)變現(xiàn)能力及豐富變現(xiàn)渠道，包括(1)通過(guò)與更多市政交通部門(mén)及出租車(chē)協(xié)會(huì)合作擴(kuò)大該公司智慧出租車(chē)服務(wù)的地理覆蓋范圍，從而提高變現(xiàn)的可能性，及(2)探索從該公司龐大的用戶群尋求變現(xiàn)的機(jī)會(huì)；

?用于在中國(guó)出行市場(chǎng)價(jià)值鏈中選擇性地尋求戰(zhàn)略聯(lián)盟、投資收購(gòu)機(jī)會(huì)。截至最后實(shí)際可行日期，該公司尚未物色到任何潛在投資或收購(gòu)目標(biāo)；及

? 約用作營(yíng)運(yùn)資金及其他一般公司用途。

主要風(fēng)險(xiǎn)

嘀嗒出行面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)因素包括但不限于：

(i) 中國(guó)的順風(fēng)車(chē)市場(chǎng)仍處于起步階段。

(ii) 倘若該公司無(wú)法有效執(zhí)行該公司的策略以促進(jìn)中國(guó)傳統(tǒng)出租車(chē)行業(yè)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型，該公司的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)及前景可能受到重大不利影響。

(iii) 該公司過(guò)往曾經(jīng)歷虧損凈額、負(fù)債凈額及負(fù)經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量。該公司無(wú)法保證于日后將會(huì)維持盈利能力、維持資產(chǎn)凈值狀況或繼續(xù)自營(yíng)運(yùn)產(chǎn)生足夠的現(xiàn)金流量。

(iv) 該公司面臨與順風(fēng)車(chē)市場(chǎng)法規(guī)有關(guān)的不確定因素。不遵守法規(guī)或發(fā)牌制度或其變動(dòng)可能對(duì)該公司的業(yè)務(wù)、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)及財(cái)務(wù)狀況造成重大不利影響。

(v) 該公司可能被視為在并無(wú)支付業(yè)務(wù)許可證的情況下作為非金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行支付服務(wù)。

(vi) 該公司面對(duì)激烈的競(jìng)爭(zhēng)，并可能因競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手而失去市場(chǎng)份額，這可能對(duì)公司的業(yè)務(wù)、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)及財(cái)務(wù)狀況造成重大不利影響。