大和：平安好醫(yī)生(01833)雙線戰(zhàn)略利好收入增長 重申“跑贏大市”評級

智通財(cái)經(jīng)APP獲悉，大和發(fā)表研究報(bào)告，昨日舉辦平安好醫(yī)生(01833)的電話會(huì)議，投資者主要關(guān)注內(nèi)地在線醫(yī)療市場的潛力以及平安好醫(yī)生的定位，網(wǎng)上醫(yī)療服務(wù)納入國家藥物報(bào)銷目錄(NDRL)的未來前景；平安好醫(yī)生在“私家醫(yī)生”和“保險(xiǎn)合作”模式中增長。

該行認(rèn)為，就業(yè)務(wù)發(fā)展而言，平安好醫(yī)生雙線戰(zhàn)略增長驅(qū)動(dòng)因素，將有利用戶活動(dòng)和收入持續(xù)增長。短期至中期的“私家醫(yī)生”和“保險(xiǎn)合作”。根據(jù)在線咨詢的增長速度，平安好醫(yī)生計(jì)劃擴(kuò)展內(nèi)部醫(yī)療團(tuán)隊(duì)，可能會(huì)每年增加100-200位醫(yī)生，即使在公共衛(wèi)生事件期間，其目前的醫(yī)療團(tuán)隊(duì)也足以應(yīng)付在線咨詢的激增，因?yàn)槠淙斯ぶ悄?AI)技術(shù)增強(qiáng)了醫(yī)生的服務(wù)能力并以較低的成本促進(jìn)了業(yè)務(wù)發(fā)展。

在財(cái)務(wù)上，其強(qiáng)勁的日均活躍人數(shù)(DAU)的推動(dòng)下，加上醫(yī)療AI，會(huì)導(dǎo)致規(guī)模經(jīng)濟(jì)上升，最終盈利能力強(qiáng)勁，維持預(yù)計(jì)在2021年平安好醫(yī)生能達(dá)到收支平衡。該行重申其“跑贏大市”投資評級。

另外，自4月初以來，平安好醫(yī)生已進(jìn)入湖北省社會(huì)醫(yī)療保險(xiǎn)平臺，并啟動(dòng)在線服務(wù)，現(xiàn)時(shí)兩個(gè)省份的湖北居民可以到訪好醫(yī)生7 X24在線醫(yī)療咨詢和通過好醫(yī)生的應(yīng)用或當(dāng)?shù)蒯t(yī)療保險(xiǎn)局的二維碼(QR 碼)提供的藥物處方服務(wù)。國家藥物報(bào)銷目錄規(guī)定的合格醫(yī)療費(fèi)用現(xiàn)可以通過社會(huì)醫(yī)療保險(xiǎn)直接報(bào)銷。該行相信，該計(jì)劃可幫助平安好醫(yī)生促進(jìn)用戶下載量和 MAU、加強(qiáng)與地方政府的合作，有助未來的獲利機(jī)會(huì)，例如通過在線健康商城獲利或與離線藥店合作。