高盛：廣汽集團(tuán)(02238)本田及菲亞特銷售強(qiáng)勁 維持“買入”評(píng)級(jí)

高盛發(fā)表研究報(bào)告表示，廣汽集團(tuán)(02238)第三季盈利增71%至16億元人民幣(下同)，相當(dāng)于該行預(yù)期下半年盈利的41%。投資收入升24%，主要因?yàn)閺V汽本田及廣汽菲亞特的銷售增長強(qiáng)勁。該行降2016-2018年的每股盈利預(yù)期1-3%，目標(biāo)價(jià)從12.78港元略降至12.7港元，維持“買入”評(píng)級(jí)。

高盛稱，期內(nèi)集團(tuán)收入增73%，而EBIT為5.5億元，較去年虧損6.3億有大幅改善;不過資產(chǎn)減值較預(yù)期1.33億元高，主要來自無形資產(chǎn)撇帳。

該行預(yù)期第四季盈利將繼續(xù)快速增長，全年增長為84%，主要因?yàn)樾枨髲?qiáng)勁及有利的產(chǎn)品周期，預(yù)計(jì)仍有進(jìn)一步資產(chǎn)減值的風(fēng)險(xiǎn)。