A股午評(píng) | 創(chuàng)業(yè)板指跌1.06% 消費(fèi)電子概念逆勢(shì)走高 家電股陷入調(diào)整

6月27日，A股三大指數(shù)再度回調(diào)，截至收盤，滬指跌0.51%，深成指跌0.89%，創(chuàng)業(yè)板指跌1.06%。

盤面上，地產(chǎn)股反彈，大龍地產(chǎn)漲超8%，京能置業(yè)漲超6%，京投發(fā)展?jié)q超4%；AI概念股繼續(xù)活躍，瑞納智能3連板，線上線下2連板；消費(fèi)電子概念震蕩走高，利安科技漲超15%；景點(diǎn)及旅游板塊局部異動(dòng)，南京商旅沖擊漲停。

跌幅方面，黃金股低開，玉龍股份跌超3%，銀泰黃金跌超2%，金價(jià)昨日跌逾20美元失守2300關(guān)口。此外，汽車零部件人氣股金麒麟跳水跌停，上演“天地板”行情，此前該股走出5連板。

主力資金方面，資金青睞消費(fèi)電子、自動(dòng)化設(shè)備、元件等行業(yè)；資金出逃汽車零部件、半導(dǎo)體、白色家電等行業(yè)。

機(jī)構(gòu)觀點(diǎn)

展望后市，機(jī)構(gòu)稱，市場的反彈能否持續(xù)，除了觀察成交量是否能夠有效放大以外，是否有更多的積極因素出現(xiàn)同樣重要。

中信建投：市場呈現(xiàn)企穩(wěn)跡象，不確定因素仍存

中信建投分析稱，昨日A股市場經(jīng)歷了一定的波動(dòng)，但整體呈現(xiàn)反彈態(tài)勢(shì)。究其主要原因，一個(gè)是短期連續(xù)下跌后技術(shù)性反彈，另一個(gè)則是近期ETF資金回流和上市公司回購，一定程度提振了市場信心。不足之處是成交量仍停留在6000億水平，市場交投熱情并未被有效激發(fā)，后續(xù)量能變化仍是行情轉(zhuǎn)變的重要節(jié)點(diǎn)。

需要注意的是，市場的反彈能否持續(xù)，除了觀察成交量是否能夠有效放大以外，是否有更多的積極因素出現(xiàn)同樣重要。如果成交量能夠配合增加，且有政策或其他利好因素的支持，那么市場可能會(huì)繼續(xù)震蕩上行。反之，如果成交量依舊低迷，且沒有新的利好因素出現(xiàn)，市場可能會(huì)再次面臨壓力。結(jié)合本周諸多不確定性事件疊加，我們認(rèn)為短期市場反復(fù)震蕩仍是主基調(diào)。

中原證券：2024年建議重點(diǎn)關(guān)注鋰電池板塊三條投資主線

中原證券表示，目前鋰電池板塊估值顯著低于2013年以來46.16倍的行業(yè)中位數(shù)水平。結(jié)合行業(yè)政策、行業(yè)發(fā)展前景、業(yè)績?cè)鲩L預(yù)期及估值水平，維持行業(yè)“強(qiáng)于大市”投資評(píng)級(jí)。2024年建議重點(diǎn)關(guān)注三條投資主線：

一是上游原材料價(jià)格總體承壓下，下游鋰電池企業(yè)有望受益，重點(diǎn)關(guān)注具備技術(shù)和規(guī)模優(yōu)勢(shì)企業(yè)；

二是細(xì)分領(lǐng)域市場占有率逆勢(shì)增長優(yōu)勢(shì)企業(yè)，重點(diǎn)關(guān)注具備成本優(yōu)勢(shì)標(biāo)的；

三是造車新勢(shì)力銷售超預(yù)期前提下的主題投資機(jī)會(huì)。

國泰君安：6月版號(hào)環(huán)比增加，當(dāng)前游戲行業(yè)整體處于估值低位

國泰君安表示，6月25日，國家新聞出版署官網(wǎng)發(fā)布2024年6月國產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)游戲?qū)徟畔?，共?jì)104款游戲獲批，另有5款游戲?qū)徟兏畔?。關(guān)注游戲行業(yè)暑期及整個(gè)下半年產(chǎn)品排期，當(dāng)前游戲行業(yè)整體處于估值低位，其中具備豐富且優(yōu)質(zhì)內(nèi)容儲(chǔ)備、基本面扎實(shí)的公司將率先修復(fù)，中長期來看，在游戲開發(fā)、發(fā)行、AI技術(shù)應(yīng)用等方面具有領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)的公司也有望逐步改善。

熱門板塊

1、房地產(chǎn)開發(fā)板塊走強(qiáng)

房地產(chǎn)開發(fā)板塊走強(qiáng)，大龍地產(chǎn)漲超8%，京能置業(yè)、京投發(fā)展、首開股份、榮盛發(fā)展等跟漲。

點(diǎn)評(píng)：6月26日，北京發(fā)布樓市新政，購買首套住房最低首付款比例調(diào)整為不低于20%。至此，一線城市的樓市政策調(diào)整全部落地。對(duì)此，業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，此輪樓市政策力度非常大，增加了購房者的市場信心，對(duì)于后續(xù)市場行情提振具有積極的作用。

2、AI概念股繼續(xù)活躍

AI概念股繼續(xù)活躍，瑞納智能3連板，線上線下2連板，榮信文化漲超10%，信雅達(dá)、因賽集團(tuán)、中文在線等漲幅居前。

點(diǎn)評(píng)：消息面上，近日快手“可靈”視頻生成大模型宣布推出圖生視頻功能。截至6月20日，“可靈”內(nèi)測的排隊(duì)申請(qǐng)人數(shù)超過14萬人。光大證券分析，AI文生視頻工具讓創(chuàng)作者可以便捷地創(chuàng)建、編輯、調(diào)整內(nèi)容，或?qū)⒂绊懏a(chǎn)業(yè)鏈的價(jià)值比例構(gòu)成。建議關(guān)注AI文生視頻大模型相關(guān)公司，以及應(yīng)用領(lǐng)域擁有優(yōu)質(zhì)IP或IP管理能力的影視、游戲公司，以及具備獨(dú)特創(chuàng)意能力的營銷公司。

3、消費(fèi)電子概念震蕩走高

消費(fèi)電子概念震蕩走高，利安科技漲超15%，領(lǐng)益智造、瀛通通訊、漫步者、立訊精密、惠威科技等跟漲。

點(diǎn)評(píng)：中信證券研報(bào)指出，消費(fèi)電子包括 IoT 和家電類 24H1 需求較強(qiáng)，其中海外市場表現(xiàn)持續(xù)強(qiáng)勁；手機(jī)和 PC 雖然弱復(fù)蘇，但 AI 加持有望刺激新一輪換機(jī)（類比上一輪 4G 換 5G，本輪是 AI 高規(guī)格硬件需求推動(dòng)）。

4、景點(diǎn)及旅游板塊異動(dòng)

景點(diǎn)及旅游板塊局部異動(dòng)，南京商旅沖擊漲停，大連圣亞、長白山、天目湖、西藏旅游等跟漲。

點(diǎn)評(píng)：消息面上，日前攜程集團(tuán)發(fā)布的《2024暑期旅游市場預(yù)測報(bào)告》顯示，今年暑期國內(nèi)旅游市場保持穩(wěn)步增長，境內(nèi)酒店、機(jī)票搜索熱度均同比上漲20%以上。此外，伴隨著我國免簽、互免簽政策的不斷擴(kuò)大和延續(xù)，入境游市場也迎來爆發(fā)式增長。

本文來自“騰訊自選股”，智通財(cái)經(jīng)編輯：王秋佳。