美銀證券：予快手-W(01024)“買入”評(píng)級(jí) 目標(biāo)價(jià)升至90港元

智通財(cái)經(jīng)APP獲悉，美銀證券發(fā)布研究報(bào)告稱，重申快手-W(01024)“買入”評(píng)級(jí)，因盈利趨勢(shì)穩(wěn)健，宣布了一項(xiàng)新的股份回購(gòu)計(jì)劃。維持第二財(cái)季及全年度商品成交金額同比增長(zhǎng)25%預(yù)測(cè)，同時(shí)將2024和2025財(cái)年經(jīng)調(diào)整凈利潤(rùn)預(yù)測(cè)上調(diào)7%和2%，目標(biāo)價(jià)由75港元上調(diào)至78港元。

報(bào)告指出，快手再次交出一份令人滿意的業(yè)績(jī)，業(yè)務(wù)增長(zhǎng)步入正軌，利潤(rùn)增長(zhǎng)強(qiáng)勁，前景可期。該行認(rèn)為，快手業(yè)務(wù)增長(zhǎng)前景依然樂(lè)觀，主要由于618促銷的良好勢(shì)頭和擴(kuò)大的電商購(gòu)物場(chǎng)景。公司表示，在第一季廣告負(fù)荷穩(wěn)定的同時(shí)，廣告定價(jià)也在改善。同時(shí)通過(guò)向高利潤(rùn)率的電商和廣告業(yè)務(wù)的組合轉(zhuǎn)移來(lái)提高效率，并控制營(yíng)運(yùn)成本，將繼續(xù)推動(dòng)利潤(rùn)增長(zhǎng)。