伯克希爾(BRK.A.US)加速回購步伐 “股神”信徒們會否繼續(xù)為信仰“充值”?

智通財經(jīng)APP獲悉，“股神”巴菲特旗下的伯克希爾哈撒韋公司(BRK.A.US,BRK.B.US)已加快回購自身股票的步伐，顯示長期擔(dān)任董事長的巴菲特(Warren Buffett)認(rèn)為伯克希爾哈撒韋的股票價值被低估，并且回購股票可能是巴菲特耗費“過?，F(xiàn)金”的最佳去處之一。

據(jù)了解，伯克希爾哈撒韋公司在上周五提交的一份文件中表示，截至今年3月6日，該公司股票回購的總計價值相當(dāng)于3,808股A類股票，根據(jù)回購日期的不同，回購金額總計約為22億美元至24億美元。文件顯示，伯克希爾接近四分之三的股票回購發(fā)生在2月12日之后。

去年第四季度，伯克希爾哈撒韋回購了價值高達(dá)22億美元的股票，2023年全年回購了92億美元。

該公司回購股票的高峰年份是2021年，當(dāng)時回購總額約為270億美元。

現(xiàn)年93歲的巴菲特自1965年以來一直執(zhí)掌總部位于內(nèi)布拉斯加州奧馬哈的伯克希爾哈撒韋公司，并負(fù)責(zé)監(jiān)督股票回購和其他重大資本配置決策。

股票回購可以說幫助巴菲特配置了伯克希爾哈撒韋公司部分現(xiàn)金和等價物。截至去年底，伯克希爾哈撒韋公司所持有的現(xiàn)金和等價物總計高達(dá)驚人的1676億美元，較三季度的1570億美元增加106億美元，主要因為巴菲特所領(lǐng)導(dǎo)的這家企業(yè)集團(tuán)難以找到估值具有吸引力的交易。

伯克希爾表示，它將致力于保持300億美元的現(xiàn)金流緩沖，“財務(wù)實力和多余的流動性，將永遠(yuǎn)是至關(guān)重要的理念?！?/p>

截至上周五，伯克希爾的股價今年以來上漲約14%，大約是美股基準(zhǔn)股指——標(biāo)普500指數(shù)(Standard & Poor's 500)漲幅的兩倍，伯克希爾哈撒韋A類以及B類股票價格均在今年2月份創(chuàng)下歷史最高價位，足以見得寶刀未老的“股神”巴菲特在全球市場的眾多信徒們繼續(xù)砸重金為“信仰充值”。

得益于保險業(yè)務(wù)的強勁表現(xiàn)和投資收益的增加，伯克希爾哈撒韋上季表現(xiàn)強勁，營業(yè)利潤大漲3成，凈利潤同比翻倍。財報顯示，伯克希爾哈撒韋2023年Q4凈利潤375.74億美元，較上年同期的180.8億美元翻倍。其中包括巴菲特約3500億美元股票投資組合的賬面收益290.9億美元，股票收益主要來自第一大重倉股蘋果(AAPL.US)，約占投資組合的一半。

難以找到適合目標(biāo)，巴菲特繼續(xù)囤積現(xiàn)金

伯克希爾哈撒韋擁有著創(chuàng)紀(jì)錄的1676億美元現(xiàn)金，而巴菲特似乎并不認(rèn)為有多少機會可以動用這些現(xiàn)金。股市處于創(chuàng)紀(jì)錄的水平，伯克希爾去年凈賣出了240億美元的股票。收購大型上市公司并不容易，大型私營公司的數(shù)量也有限。

巴菲特表示，公司缺乏“有意義”的交易，這類交易才能使該公司有機會取得“令人瞠目的業(yè)績”。

巴菲特在致股東的年度信中表示：“這個國家只有少數(shù)幾家公司能夠真正推動伯克希爾的發(fā)展，而我們和其他人一直在無休止地挑選這些公司?！痹摴局芰c財報一起發(fā)布了這封信?！霸诿绹酝?，基本上沒有候選公司是伯克希爾資本配置的有意義的選擇?？傊?，我們不可能有令人瞠目結(jié)舌的表演。”

盡管近年來伯克希爾加大了收購力度，但該公司仍難以找到許多為巴菲特增光添花的大手筆交易，這讓他和他的投資副手無法迅速部署更多的現(xiàn)金。

在缺乏有吸引力的替代投資方案的情況下，巴菲特繼續(xù)堅持以股票回購回饋股東，稱這些措施對股東有利。該公司去年第四季度花了22億美元回購股票，使全年回購總額達(dá)到約92億美元。

今年五月的股東大會將是伯克希爾副董事長、巴菲特長期投資伙伴查理芒格于11月底去世以來，伯克希爾的首次股東大會。

“來參加2024年5月4日的伯克希爾年度聚會吧，”巴菲特在信中說道?！霸谂_上，你會看到三位經(jīng)理，他們現(xiàn)在承擔(dān)著領(lǐng)導(dǎo)公司的主要責(zé)任，”他寫道。他指的是他自己，Ajit Jain和Greg Abel 。Jain負(fù)責(zé)伯克希爾的保險業(yè)務(wù)，Abel負(fù)責(zé)監(jiān)督非保險業(yè)務(wù)。

巴菲特表示:“我們的保險業(yè)務(wù)去年表現(xiàn)異常出色，我們還有很大的增長空間。”