江西銀行出征港股，前三季凈利大增底氣足

春節(jié)前，江西銀行向港交所提交了上市欲披露文件，是江西首家遞交上市材料的本地銀行。由于此前已取得銀監(jiān)局批復的九江銀行尚未向港交所遞交上市申請，因此，如若本次江西銀行申請通過，港股將迎來第一家江西上市銀行。

2017年前三季度凈利大增

智通財經(jīng)APP了解到，江西銀行成立滿兩周年不久，是江西省唯一一家省級城市商業(yè)銀行。此前曾用名為南昌銀行，2015年12月，該行收購省內(nèi)的景德鎮(zhèn)市商業(yè)銀行，并更名為江西銀行，這也是江西省首家省級法人銀行。

截至2016年12月31日，江西銀行在《銀行家》雜志評選的“全球1000家大銀行排名”中位列第329名，在全國所有城市商業(yè)銀行中位列資產(chǎn)總額第22名，在江西省所有銀行及南昌市所有銀行中分別位列人民幣存款余額第六名及第一名，目前江西銀行的資產(chǎn)規(guī)模近4000億元。

截至去年末，江西銀行實現(xiàn)了對江西全省11個市、63個縣的全覆蓋，縣區(qū)網(wǎng)點覆蓋率達到87%。同時，江西銀行在珠三角和長三角分別設立了廣州分行和蘇州分行，兩家分行分別在2010年8月、2011年6月開業(yè)。截至2017年9月30日，江西銀行已在近20個市、區(qū)及縣政府以及約100個大型企業(yè)集團簽訂戰(zhàn)略合作協(xié)議，從而獲得參與這些地區(qū)大型項目的優(yōu)先權。

業(yè)績方面，江西銀行近年來發(fā)展迅猛。截至去年9月末，江西銀行總資產(chǎn)較年初增長17.6%至3689.71億元，其中非標債權資產(chǎn)投資規(guī)模達到1428.72億元，占該行總資產(chǎn)的38.7%；存款方面，江西銀行前三季度即實現(xiàn)存款較年初增長28.3%至2452.37億元。

盈利方面，江西銀行去年前三季度實現(xiàn)營業(yè)收入72.13億元，同比增長9.54%，其中非利息收入占比由年初的12.9%攀升至9月末的22.3%；該行前三季度凈利潤則同比大漲124.1%至25.9億元，相當于2016年全年的1.54倍。

截至去年末，江西銀行的股本總額為46.79億元，每股面值人民幣1元，此次獲批發(fā)行不超過13.455億股H股，相當于發(fā)行后總股本的22.33%。材料顯示，江西銀行此次H股發(fā)行由建銀國際、中信里昂證券擔任聯(lián)席上市保薦人。

不良貸款遞增

《江西銀行發(fā)展戰(zhàn)略報告（2017-2021）》中提出，未來江西銀行的零售業(yè)務增速要快于公司業(yè)務增速、投行業(yè)務增速要快于傳統(tǒng)銀行業(yè)務增速、資管規(guī)模增速要快于資產(chǎn)增速、中收增長要快于總體收入增長、省外業(yè)務增速要快于省內(nèi)業(yè)務增速。

這一實踐路徑在集團業(yè)績中得以體現(xiàn)。貸款方面，集團發(fā)放貸款包括公司貸款、個人貸款及票據(jù)貼現(xiàn)。值得注意的是，個人貸款占總額百分比及不良貸款數(shù)額均呈逐年遞增趨勢。

截至2015年、2016年12月31日及2017年9月30日，集團個人貸款分別占發(fā)放貸款總額的22.2%、24.4%及32.3%。申請書表明，集團發(fā)放的個人貸款由2015年度的190.03億元增加38.8%至2016年度的263.79億元，主要是由于集團著力發(fā)展個人貸款業(yè)務。2016年度至2017年度，集團發(fā)放的個人貸款進一步增加52.7%至402.80億元，主要是由于集團致力于開展及營銷個人貸款業(yè)務，尤其是按揭貸款及優(yōu)質(zhì)客戶消費貸款。

不良貸款方面，智通財經(jīng)APP注意到，集團的不良貸款分為公司不良貸款和個人不良貸款兩部分。其中，集團的公司不良貸款由2015年度的12.08億元（不良貸款率為1.90%）增加7.6%至2016年度的13.00億元（不良貸款率為1.66%），申請資料表明，這主要是由于中國經(jīng)濟放緩時期集團若干公司客戶（尤其中小型企業(yè)）遭遇經(jīng)營困難及還款能力惡化；2017年度，集團的公司不良貸款進一步增加15.3%至14.98億元（不良貸款率為1.79%），主要歸因于中國經(jīng)濟增長放緩時期若干借款人的還款能力惡化。

個人不良貸款部分，集團的個人不良貸款由2015年度的3.40億元（不良貸款率為1.79%）增加51.9%至2016年度的5.16億元（不良貸款率為1.96%），繼而進一步增加16.0%至2017年度的5.99億元（不良貸款率為1.49%），申請資料提到，這主要由于中國經(jīng)濟放緩及若干零售銀行客戶還款能力惡化，令住房按揭不良貸款增長、令個人經(jīng)營貸款的不良貸款率高于其他類型貸款。

從股東結構上看，目前江西銀行擁有315家非自然人股東及9212名自然人股東，其中第一大股東江西省高速公路投資集團持股20.04%，江西金控集團、南昌市財政局分列第二大股東持股、第三大股東，持股比例分別為5.98%和5.42%，此外再無持股比例超過5%的股東。

信用評級方面，江西銀行主體信用評級在去年9月由AA+級升至AAA級別，成為全國僅有的十余家最高主體信用等級城商行之一。受此影響，該行旗下子公司——江西金融租賃的信用評級也達到AA+水平。

2月9日，江西銀監(jiān)局批復同意江西銀行對江西金融租賃進行增資，增資完成后，后者注冊資本由10億元增加至20.2億元，江西銀行的持股比例則從51%增至75.74%，進一步控股。

新行長率領征程

值得一提的是，向港交所遞交上市申請前，江西銀行剛剛迎來新行長。

1月下旬，江西銀行原行長吳洪濤因“個人原因”向董事會遞交辭呈，廣東南粵銀行原行長羅焱成為江西銀行成立以來的第二任行長。

公開資料顯示，現(xiàn)年48歲的吳洪濤此前曾任廣發(fā)銀行廣州分行副行長及總行金融機構部總經(jīng)理，于2013年4月被聘任為南昌銀行行長。此后，南昌銀行合并景德鎮(zhèn)市商業(yè)銀行組建江西銀行，吳洪濤也在2015年底成為江西銀行首任行長。

在南昌銀行及江西銀行就職期間，吳洪濤主持全行經(jīng)營班子全面工作，也曾分管發(fā)展規(guī)劃部、審計部。該行資產(chǎn)規(guī)模也由2013年底時的1270億元迅速攀升至去年9月底時的3691億元。

新任行長羅焱具有接近28年的銀行業(yè)從業(yè)經(jīng)歷，此前在交行、招行、中信銀行、廣東南粵銀行均有任職經(jīng)歷。2007年1月，羅焱開始擔任中信銀行董秘，并于2011年底至2016年初陸續(xù)擔任中信銀行廣州分行行長、沈陽分行行長。2016年3月，羅焱被聘任為廣東南粵銀行行長，廣東銀監(jiān)局于當年8月核準其任職資格。

不出意外的話，江西銀行將在羅焱任上完成赴港上市的征程。