大和：重申網(wǎng)易-S(09999)“買入”評級 目標價上調(diào)至215港元

智通財經(jīng)APP獲悉，大和發(fā)布研究報告稱，重申網(wǎng)易-S(09999)“買入”評級，將2023-2025年盈利預(yù)測上調(diào)10%-14%，高于市場6%-8%，原因是2023年第三季度游戲收入增加和盈利好于預(yù)期，目標價從182港元上調(diào)18%至215港元。

該行指出，網(wǎng)易第三季度收入同比增17.5%，受益于手游收入顯著增長32.9%，其利潤率也好于預(yù)期。大和相信網(wǎng)易自主研發(fā)的多款手游，讓游戲毛利率達到69%，同比增3.9個百分點，環(huán)比增0.6個百分點。另預(yù)計2023年第四季度至2024年游戲收入前景良好。10月整體游戲組合銷售量較上月維持穩(wěn)定。網(wǎng)易預(yù)計在2024年1月發(fā)布多款游戲，另有兩款可能在2024年末和2025年發(fā)布。