高盛：予比亞迪股份(01211)“買入”評(píng)級(jí) 目標(biāo)價(jià)升至346港元

智通財(cái)經(jīng)APP獲悉，高盛發(fā)布研究報(bào)告稱，予比亞迪股份(01211)“買入”評(píng)級(jí)，將三年期間每股盈利預(yù)測(cè)上調(diào)15%至28%，目標(biāo)價(jià)上調(diào)8%至346港元。該行預(yù)計(jì)2023至25年公司海外銷量達(dá)到22.4萬/43.5萬/65萬輛，占總交付量7%、11%及14%，復(fù)合年增長率71%。

該行預(yù)計(jì)，比亞迪每輛汽車盈利持續(xù)提升，主要受惠產(chǎn)品組合提升，以及垂直整合策略令成本得以控制，預(yù)期今年至2025年三年期間，交付量復(fù)合年增長率24%，推動(dòng)公司成為中國最大代工生產(chǎn)商(OEM)。在品牌高端化下，2022年至2030年毛利率提升5.5個(gè)百分點(diǎn)。